Atunci când folosește elementele fundamentale ale pieței de valori, un comerciant se va uita la compania din spatele unui stoc în loc de un grafic al prețurilor. Esența elementelor fundamentale ale pieței de valori este încercarea de a determina dacă o companie ar fi o cumpărare bună sau dacă are performanțe slabe. Comercianții care folosesc elementele fundamentale ale pieței de valori se uită la bilanțul și alte situații financiare ale unei companii înainte de a lua o decizie de tranzacționare.
Atunci când tranzacționați pe piața de valori, există două metode diferite de analiză a unei acțiuni. Un comerciant ar putea folosi analiza fundamentală sau analiza tehnică. Analiza tehnică este o strategie care utilizează analizarea graficelor de preț și a istoricului prețurilor unui stoc. Această metodă încearcă să identifice modele în mișcările prețurilor pentru a determina când să intri și să iasă de pe piață. Analiza fundamentală nu folosește niciunul dintre acești indicatori, ci încearcă în schimb să identifice adevărata valoare a acțiunilor uitându-se la compania subiacentă.
Persoanele care folosesc elementele fundamentale ale pieței de valori se vor uita în mod regulat la documentele financiare ale companiei, cum ar fi bilanţul. Atunci când se utilizează această metodă, sunt examinați în detaliu factori precum fluxul de numerar al unei companii. Ei vor analiza rentabilitatea activelor unei companii și vor încerca să determine cât de eficient funcționează.
Când se uită la situațiile financiare ale unei companii, comercianții fundamentali vor utiliza o serie de multipli de evaluare diferiți pentru a face ipoteze despre o companie. Multiplii de evaluare sunt formule utilizate în mod obișnuit pentru a analiza anumite aspecte ale unei situații financiare. De exemplu, unul dintre cei mai frecventi multipli de evaluare este raportul preț-câștig. Pentru a calcula acest lucru, un comerciant ar împărți valoarea de piață pe acțiune a unei companii la valoarea câștigurilor pe acțiune. Acest număr poate fi apoi comparat cu alte companii din aceeași industrie pentru a determina dacă compania generează suficient câștig pe acțiune.
Utilizarea elementelor fundamentale ale pieței de valori este modul în care operează majoritatea comercianților de acțiuni. Analiza tehnică este considerată ceva care nu poate funcționa în mod constant de mulți comercianți tradiționali de acțiuni. Determinând dacă societatea subiacentă a unei acțiuni este o companie solidă sau nu, un comerciant poate determina mai precis ce va face prețul acțiunii în viitor. Dezbaterea dintre analiza tehnică și analiza fundamentală va avea loc, cel mai probabil, întotdeauna, dar ambele au un anumit merit atunci când vine vorba de analiza stocurilor.