Un manager de bani este responsabil pentru gestionarea întregului portofoliu de investiții al unei persoane fizice sau al unei entități de afaceri. El sau ea primește o plată în schimbul planificării, monitorizării și implementării investițiilor clienților. Portofoliile de clienți pot include titluri de valoare și obligațiuni individuale, precum și imobiliare și alte investiții. Se pune mare accent pe personalizare și fiecare portofoliu este adaptat obiectivelor și scopurilor unice ale clientului. Gestionarea portofoliului se face pe o bază discreționară, adică managerul de bani are dreptul de a lua decizii zilnice de portofoliu, fără a consulta clientul.
Investiția poate fi complexă, stresantă și consumatoare de timp. Adesea, investitorii aleg să ușureze presiunea angajând manageri de bani pentru a evalua piețele și a lua decizii critice de portofoliu. Acest lucru poate ajuta investitorii să aibă mai mult timp pentru alte lucruri, cum ar fi munca, familia și hobby-urile. În plus, un bun manager de bani își poate ajuta clienții să evite să facă erori costisitoare de investiții.
Un manager de bani se ocupă de obicei de portofolii mai mari, deși fiecare profesionist sau firmă are cerințe minime de investiții diferite. În schimbul asumării responsabilității de luare a deciziilor de portofoliu, un manager de bani percepe o taxă, bazată pe un procent din activele aflate în grija sa. Deși aceste taxe pot fi costisitoare, mulți investitori consideră banii bine cheltuiți.
Un manager de bani profesionist poate alege să lucreze ca un antreprenor independent, pornind propria afacere, în timp ce altul poate decide să accepte un loc de muncă la o firmă. Fiecare manager de bani are un stil unic și o filozofie de investiție. Mulți profesioniști în gestionarea banilor folosesc tehnici și tehnologii sofisticate în luarea deciziilor și formularea strategiilor de investiții. Alții se bazează mai mult pe intuiție simplă.
Scopul fundamental al unui manager de bani este de a poziționa portofoliul clientului pentru a îndeplini obiectivele financiare, gestionând în același timp nivelurile adecvate de risc. Pentru a avea succes, un manager de bani trebuie să aibă abilități excelente de comunicare, o înțelegere puternică a piețelor financiare, disciplină și capacitatea de a se gândi la toate aspectele problemelor de investiții. Deoarece milioane de dolari sunt adesea în joc, cei mai mulți clienți potențiali se așteaptă ca profesioniștii în gestionarea banilor să posede și experiență și acreditări solide.