Ένας αναλυτής μετοχών παρακολουθεί την κίνηση των μετοχών που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο, αναλύοντας τις τάσεις της αγοράς και άλλους παράγοντες που επηρεάζουν τις τιμές των μετοχών. Μπορεί επίσης να παρακολουθεί την ιστορική κίνηση σε τιμή μετοχής, με γενικό στόχο να βοηθήσει τον εργοδότη ή τους πελάτες του στην αγορά και πώληση μετοχών κερδοφόρα. Πολλοί αναλυτές μετοχών θα παρακολουθούν όχι μόνο μία μετοχή, αλλά και τις μετοχές άλλων σημαντικών παραγόντων του ίδιου κλάδου, καθώς η περιουσία αυτών των επιχειρήσεων επηρεάζει συχνά την τιμή αγοράς του ανταγωνισμού τους. Ορισμένοι αναλυτές μετοχών εργάζονται για έναν εργοδότη, όπως ένα μεγάλο hedge fund, ενώ άλλοι συμβουλεύουν πολλούς πελάτες. Ένας αναλυτής μετοχών θα παράγει συνήθως οικονομικές αναφορές σχετικά με τις τάσεις της αγοράς ή μεμονωμένες μετοχές για πελάτες ή την εταιρεία στην οποία εργάζεται.
Κάποιος που εργάζεται ως αναλυτής μετοχών εξετάζει γενικά διάφορους παράγοντες που επηρεάζουν τις τιμές των μετοχών σε μια δεδομένη στιγμή. Εκτός από την ανάλυση των διακυμάνσεων στην τιμή μιας μετοχής, ένας αναλυτής μετοχών συνήθως προσπαθεί να ανακαλύψει πώς οι βασικοί παράγοντες της αγοράς μπορεί να επηρεάσουν την αξία μιας μετοχής με την πάροδο του χρόνου. Αυτός ο τύπος εργασίας απαιτεί γενικά τόσο μαθηματικές όσο και ερευνητικές δεξιότητες. Μια διαισθητική κατανόηση του τρόπου με τον οποίο η τιμή της μετοχής μπορεί να επηρεαστεί από το μακροοικονομικό περιβάλλον συνήθως αποδεικνύεται εξαιρετικά βοηθητική σε αυτήν την καριέρα. Πολλοί αναλυτές μετοχών είναι καλά εξοικειωμένοι με την ιστορική απόδοση των μετοχών που συνήθως ακολουθούν.
Για παράδειγμα, η τιμή της μετοχής μιας εταιρείας που πουλά σπόρους σε καλλιεργητές σίτου μπορεί να αυξηθεί εάν ένας σημαντικός παραγωγός σπόρων σε αυτήν τη θέση έχει χαμηλή απόδοση σπόρων πρώτης ύλης, καθώς η προσφορά που διατίθεται στην αγορά έχει μειωθεί. Αυτό το γεγονός μπορεί να συμβεί λόγω ενός ασυνήθιστου μετεωρολογικού φαινομένου. Εάν ο αναλυτής μετοχών παρακολουθεί τις εξελίξεις των μετοχών για εταιρείες που παράγουν προϊόντα ψωμιού, μπορεί επίσης να διεξάγει έρευνα σε μια προσπάθεια να προβλέψει πώς αυτό μπορεί να επηρεάσει τις τιμές των μετοχών για αυτές τις εταιρείες.
Ο αναλυτής μπορεί να συγκρίνει μια ποικιλία αναφορών ειδήσεων και αναφορών κερδών από εταιρείες του συγκεκριμένου κλάδου. Μπορεί να καταλήξει στο συμπέρασμα ότι παρόλο που η τιμή για τους σπόρους έχει αυξηθεί και μπορεί να μειώσει προσωρινά τις τιμές των μετοχών για τα αποθέματα σπόρων προς σπορά, οι μακροπρόθεσμες προοπτικές για τη βιομηχανία εξακολουθούν να είναι θετικές. Ο αναλυτής μπορεί να λάβει αυτά τα δεδομένα και να τα συγκρίνει με μεμονωμένες εταιρείες του συγκεκριμένου τομέα, αναθεωρώντας τα διαθέσιμα στο κοινό δεδομένα για κάθε εταιρεία.
Αντί να παρακολουθεί τις τιμές των μετοχών σε έναν κλάδο, ένας αναλυτής μετοχών μπορεί να επικεντρωθεί στη δημιουργία ενός διαφορετικού χαρτοφυλακίου μετοχών για έναν πελάτη ή μια ομάδα επενδυτών που είναι πελάτες μιας αντισταθμιστικής εταιρείας, για παράδειγμα. Δεδομένου ότι αυτοί οι τύποι επενδύσεων συνήθως γεφυρώνουν πολλούς τομείς, ο αναλυτής μπορεί να συστήσει αυτήν τη στρατηγική σε όσους αναζητούν ένα ποικίλο χρηματοοικονομικό χαρτοφυλάκιο. Ο αναλυτής μπορεί να συμπεράνει ότι ένα διαφορετικό χαρτοφυλάκιο θα εξυπηρετήσει καλύτερα τον πελάτη, καθώς αυτός ο τύπος επενδυτικής στρατηγικής τείνει να παράγει μικρότερες διακυμάνσεις στην αξία και πιο σταθερή απόδοση.