Un reprezentant înregistrat cumpără și vinde valori mobiliare la ordinele clienților și oferă consiliere cu privire la investițiile potențiale. Reprezentanții înregistrați sunt cunoscuți și ca directori de cont, brokeri sau agenți de bursă. Ei lucrează de obicei pentru firme de brokeraj și atunci când solicită licența inițială, trebuie să fie sponsorizați de firmele-mamă.
Pentru a deveni reprezentant înregistrat, este necesar să promovezi o serie de examene. Aceste examene testează cunoștințele despre etica profesională a meseriei, legile legate de acționarea ca agent pentru clienți și problemele conexe. După promovarea examenelor, oamenii se pot înscrie la o agenție de reglementare pentru a lucra ca reprezentanți înregistrați. Pentru a menține înregistrarea, este necesar să urmați cursuri de formare continuă. Persoanele care nu îndeplinesc cerința de formare continuă nu vor putea rămâne reprezentanți înregistrați.
Reprezentantul înregistrat acționează ca agent în numele clienților. Oamenii se adresează reprezentanților înregistrați pentru a le cere să cumpere și să vândă valori mobiliare pentru ei. Clienții emit comenzi și reprezentantul lucrează pentru a completa comanda în timp util și la cel mai bun preț pentru client. Aceasta include crearea de rețele cu alte firme și acționarea rapidă pentru a executa comenzile sensibile la timp.
Un alt aspect al muncii implică oferirea de sfaturi. Reprezentanții înregistrați nu sunt consilieri financiari, dar oferă informații atunci când sunt întrebați despre anumite investiții. Ei pot spune clienților dacă să cumpere, să vândă sau să dețină investiții, bazându-și opiniile pe mișcările și experiența actuală a pieței. Clienții se bazează pe agenții lor pentru a oferi informații corecte și bine informate.
În schimbul acestor servicii, un reprezentant înregistrat încasează de obicei un comision. Comisionul se bazează de obicei pe prețul de vânzare. Pot fi, de asemenea, elaborate și alte aranjamente, cum ar fi păstrarea în reținere, în funcție de locul în care lucrează reprezentantul înregistrat și de nevoile clientului. Toate informațiile despre compensare trebuie convenite înainte ca reprezentantul înregistrat să înceapă să execute tranzacții în numele clientului.
Oamenii din aceste cariere pot lucra cu investitori individuali, precum și cu instituții. Aceștia ajută la executarea tranzacțiilor de toate dimensiunile, de la vânzări și achiziții în vrac până la tranzacții mai mici. Abilitățile oamenilor sunt esențiale, la fel ca și cunoașterea pieței și varietatea largă de opțiuni de investiții disponibile oamenilor. Un reprezentant înregistrat poate face diferite sume de bani în funcție de acordurile de compensare și de poziția actuală a pieței. Deoarece reprezentanții au de câștigat și de pierdut împreună cu clienții lor, aceștia au un stimulent puternic pentru a oferi cele mai bune servicii posibile.