Ulga podatkowa dla osób o niskich dochodach to federalny program dotacji Stanów Zjednoczonych, wprowadzony w 1986 roku. Celem tej inicjatywy jest zapewnienie zachęt do rozwoju budownictwa mieszkaniowego dla osób o niskich dochodach w każdym stanie. Odbywa się to poprzez udzielanie deweloperom ulg podatkowych, które mogą sprzedać inwestorom. Program kredytów mieszkaniowych o niskich dochodach wymaga wspólnych wysiłków Urzędu Skarbowego (IRS), Departamentu Mieszkalnictwa i Rozwoju Miast (HUD) oraz agencji z każdego stanu.
Chociaż ulga podatkowa dla mieszkań o niskich dochodach jest programem federalnym, jest ona realizowana przy pomocy władz stanowych, takich jak agencje finansowania mieszkalnictwa. Proces rozpoczyna się, gdy IRS zapewnia władzom państwowym kredyty. To wtedy ten organ jest odpowiedzialny za dystrybucję kredytów deweloperom, którzy spełniają kwalifikacje. Kredyty są co roku przekazywane z rządu federalnego do władz stanowych. Organ stanowy ma dwa lata na wypłatę kredytów, zanim zostaną one zwrócone rządowi federalnemu w celu redystrybucji.
Władze każdego stanu mogą opracować plan dystrybucji, ale musi on być zgodny z pewnymi wytycznymi federalnymi. Po pierwsze, stan musi priorytetowo traktować dystrybucję wśród deweloperów z projektami przeznaczonymi dla osób o najniższych dochodach. Po drugie, należy nadać priorytet projektom, które mają na celu utrzymanie niskich kosztów przez jak najdłuższy okres. Po trzecie, 10 procent kredytów przyznanych państwu musi być zarezerwowanych na projekty nakreślone przez organizacje non-profit.
Oprócz tych zasad dystrybucji, istnieją również zasady kwalifikowalności dla tych, którzy chcą uzyskać wypłatę ulgi podatkowej na mieszkanie o niskich dochodach. Rząd federalny określił dwa wymagania dotyczące progów dochodowych. Jedna, znana jako zasada 20-50, wymaga ograniczenia czynszu i 20-procentowego zasiedlenia przez osoby, których dochód jest co najmniej 50 procent niższy od mediany dochodów obszaru, która jest określana przez HUD. Drugi wymóg progowy, znany jako zasada 40-60, wymaga ograniczenia czynszu i zajmowania 40 procent jednostek przez osoby, których dochód jest co najmniej 60 procent niższy od mediany dochodu dla danego obszaru. Projekt musi spełniać jeden lub drugi z tych standardów.
Ograniczona stawka dla osób o niskich dochodach musi uwzględniać stawki za usługi komunalne. Ponadto, aby deweloper otrzymał kredyty, musi zawrzeć pisemną umowę, w której stwierdza się, że nieruchomość zachowa te standardy przez co najmniej 30 lat. Gdy deweloper otrzyma kredyty, może je sprzedać inwestorom. Inwestorzy mogą następnie wykorzystać przyznaną im ulgę podatkową na cele mieszkaniowe o niskich dochodach, aby zmniejszyć swoje zobowiązania podatkowe na okres dziesięciu lat, jeśli nieruchomość pozostanie zgodna z wymogami.