Due diligence to proces, przez który przechodzą firmy podczas przeprowadzania dużej transakcji, takiej jak przejęcie firmy. Celem tego badania due diligence jest zapewnienie, że żadna ze stron zaangażowanych w transakcję nie poniesie nieoczekiwanych rezultatów. Aby prawidłowo przeprowadzić due diligence, firmy powinny przeprowadzić kilka spotkań z szefami innych firm, zatrudnić zewnętrznego audytora do procesu, stworzyć harmonogram zakończenia procesu oraz opracować listę sygnałów ostrzegawczych, które mogą skutkować rozwiązaniem umowy.
Proces due diligence przejęcia firmy jest często dość długi i intensywny. Firmy będą angażować się w fuzje i przejęcia, aby poprawić swoje relacje biznesowe lub rozwijać swoje produkty w środowisku wolnorynkowym. Obie grupy kierownicze powinny spotkać się szeroko przed przystąpieniem do procesu due diligence przejęcia. Dzięki tym spotkaniom oba zespoły zarządzające będą mogły określić swoje cele dla procesu i dyktować, czego oczekują od drugiej grupy. Podczas tych spotkań właściciele i menedżerowie powinni jasno przedstawić swoje intencje i oczekiwania. Niezastosowanie się do tego może spowodować utratę możliwości wzmocnienia firmy.
Zatrudnienie zewnętrznego zespołu lub firmy do przeprowadzenia badania due diligence przejęcia może pomóc w uzyskaniu formalnej obiektywnej opinii. Kandydaci zewnętrzni do tego procesu to konsultanci zarządzania i zawodowi audytorzy z firm księgowych. Osoby te często mają określony zestaw umiejętności, który pozwala im usunąć mnóstwo dokumentów i informacji związanych z przejęciem. W większości przypadków obie spółki mogą być zmuszone do uzgodnienia przez zewnętrzną grupę przeprowadzenia due diligence przejęcia. Gwarantuje to, że jedna firma nie może zapewnić sobie przewagi nad drugą, korzystając z usług konsultanta lub firmy księgowej zaznajomionej z firmą.
Terminy są ważne w przypadku fuzji i przejęć, ponieważ zbyt długie oczekiwanie na zamknięcie transakcji może skutkować utratą możliwości biznesowych. Dodatkowo, firmy mogą skończyć wydać znacznie więcej kapitału, niż początkowo planowały na przejęcie. Firmy często tworzą wiele terminów. Pozwala to na krok po kroku proces, aby zapewnić, że żadne informacje nie zostaną pominięte w procesie należytej staranności. Osie czasu często zawierają datę niepowodzenia, która zabije transakcję, jeśli pewne środki nie zostaną spełnione podczas tego procesu.
Kolejną wskazówką dla procesu due diligence przejęcia jest stworzenie listy sygnałów ostrzegawczych. Są to szczególni łamacze transakcji, których firma nie zaakceptuje podczas fuzji lub przejęcia. Flagi często pokrywają się z harmonogramem, aby firmy nie traciły czasu na ten proces. Czerwone flagi nie zawsze są nielegalne; są to po prostu operacje finansowe, prawne lub biznesowe, których firma nie zaakceptuje podczas przejęcia.