Amortizarea impozitului pe proprietate se referă la valoarea pierdută în timp de o proprietate deținută în scopuri comerciale, cum ar fi o proprietate închiriată sau un magazin. Proprietarii unor astfel de proprietăți au voie să anuleze amortizarea clădirii care deține afacerea pentru a-și reduce povara fiscală anuală. Atunci când se calculează amortizarea impozitului pe proprietate, costul inițial al clădirii este amortizat folosind o metodă liniară pe o perioadă de 27.5 ani dacă clădirea este rezidențială, cum ar fi un complex de apartamente, sau 39 de ani dacă este nerezidențială, cum ar fi un magazin. În timp ce această amortizare ajută investitorul în declarațiile fiscale anuale, este împotriva lui atunci când proprietatea este vândută, deoarece valoarea redusă a clădirii înseamnă că trebuie plătite impozite mai mari pe câștigurile de capital.
Amortizarea are loc atunci când un activ al afacerii suferă o uzură normală pe o perioadă de timp, diminuându-și astfel valoarea. Proprietarul unui activ amortizat poate cheltui apoi suma amortizată în declarația sa de impozit, compensând astfel oarecum pierderea de valoare. Imobilul se încadrează în această categorie dacă este utilizat în scop comercial, creându-se astfel conceptul de amortizare a impozitului pe proprietate.
Este important de menționat că terenul nu este un activ amortizabil, astfel încât costul terenului se scade din prețul de cumpărare al imobilului pentru a determina costul imobilului în cauză. Modul în care este utilizată clădirea determină apoi intervalul de timp în care clădirea se depreciază. Amortizarea este apoi calculată folosind metoda liniară de amortizare, în care amortizarea anuală este egală cu costul inițial al clădirii împărțit la durata de amortizare.
De exemplu, o clădire care găzduiește un magazin de proximitate a costat proprietarul 7,800 USD la cumpărare. Deoarece este o clădire nerezidențială, dar este folosită în scopuri comerciale, Serviciul Fiscal Intern al Statelor Unite (IRS) estimează durata de viață a clădirii la 39 de ani. Astfel, cei 7,800 USD sunt împărțiți la 39, ceea ce înseamnă că amortizarea impozitului pe proprietate în acest caz este de 200 USD în fiecare an. Cu alte cuvinte, valoarea clădirii în al doilea an ar scădea la 7,600 USD sau 7,800 USD minus 200 USD, apoi la 7,400 USD în al treilea an și așa mai departe.
Amortizarea impozitului pe proprietate este calculată în același mod, deși cu o durată de viață de 27 de ani atașată de IRS. Valoarea deprecierii în fiecare an este cunoscută sub denumirea de cheltuială cu amortizarea și poate fi anulată din declarațiile fiscale de către proprietar. Aceasta înseamnă, de asemenea, că valoarea estimată a clădirii scade de fiecare dată când se solicită o cheltuială de amortizare, astfel încât atunci când proprietarul vinde acea proprietate, el sau ea ar realiza câștiguri de capital mai mari. Întrucât acesta este cazul, la primirea acestor câștiguri ar fi datorate impozite mai mari decât dacă clădirea nu ar fi fost amortizată.