Dobânda de depozit sau banii plătiți ca stimulent pentru economisire sau investiție se calculează folosind o formulă simplă în care soldul este înmulțit cu procentul dobânzii exprimat ca zecimală. De exemplu, o dobândă de 10% la 1,000 USD de dolari SUA (USD) ar fi calculată ca fiind 1,000 USD x 10 sau 100 USD. Unde calculul dobânzii de depozit poate deveni confuz este ceea ce este cunoscut sub numele de compus. Compunerea este procesul de preluare a dobânzii care a fost câștigată într-o anumită perioadă de timp și adăugarea acesteia la sold, apoi calculând din nou pentru perioada următoare, începând cu soldul majorat.
Modul în care este compus soldul este menționat în termenii certificatului de depozit (CD) sau în regulile contului de economii. De asemenea, necesită definiție și modul în care va fi calculat echilibrul; pentru capitalizarea zilnică, acesta este în general înțeles ca fiind soldul contului la sfârșitul zilei precedente. Pentru alți termeni de capitalizare, de exemplu, trimestrial, lunar sau alții, acest lucru este important deoarece poate afecta valoarea dobânzii câștigate pe un depozit.
În exemplul folosit mai sus, pentru compunerea zilnică, formula este schimbată în: sold x rata dobânzii/365 + sold = nou sold. Înlocuind, găsim (1,000 USD x .10/365) + 1,000 USD = 1,000.27 USD. Noul sold de 1000.27 USD după o zi este apoi plasat la începutul ecuației pentru ziua următoare. Compunerea zilnică ar aduce un sold de 1105.16 USD după un an. Dacă aceasta ar fi calculată ca dobândă anuală simplă, soldul ar fi de 1,100 USD.
Pentru alte variante de compus, singura diferență ar fi la ce număr ar fi împărțită rata dobânzii; pentru compusul lunar ar fi împărțit la 12, pentru compusul trimestrial la patru. Deci, pentru capitalizarea lunară, calculul ar fi astfel: (1,000 USD x .10/12) + 1,000 USD. La sfârșitul celor 12 luni, soldul ar fi de 1,104.71 USD. Compunerea trimestrială ar aduce un sold de 1,103.81 USD. Se poate observa că, cu cât se produce mai des compunerea, cu atât este mai mare dobânda de depozit câștigată.
Unele instituții sau furnizori de conturi ar putea prevedea condiții cu privire la modul în care este mediat soldul pentru a genera o sumă mai mică pe care se calculează dobânda de depozit. Dacă un CD ar prevedea că compunerea lunară ar avea loc pe un sold care este egal cu media soldurilor din ultimele trei luni, ar rezulta o sumă mai mică înmulțită cu rata dobânzii și, prin urmare, un randament mai mic. O tactică similară este folosită de companiile de carduri de credit pentru a crește soldul pe care sunt calculate taxele de dobândă pentru deținătorii de carduri.