Μια αντίστροφη τριγωνική συγχώνευση είναι μια κατάσταση κατά την οποία μια στοχευμένη επιχείρηση συγχωνεύεται με μια θυγατρική της εταιρείας που εξαγοράζει την εταιρεία-στόχο. Μερικές φορές χρησιμοποιείται ως μέσο συμμόρφωσης με ρυθμιστικά κριτήρια που έχουν τεθεί σε εφαρμογή από μια κρατική υπηρεσία, αυτή η προσέγγιση συνδυάζει αποτελεσματικά το απόθεμα της εταιρείας-στόχου με τα ίδια κεφάλαια της θυγατρικής. Το τελικό αποτέλεσμα είναι ότι η εταιρεία-στόχος γίνεται μια εξ ολοκλήρου θυγατρική της εξαγοράζουσας εταιρείας, επιτρέποντας στους μετόχους της εταιρείας-στόχου να λαμβάνουν μετοχές που εκδίδονται από την εξαγοράζουσα εταιρεία.
Με μια αντίστροφη τριγωνική συγχώνευση, η στρατηγική απαιτεί συνήθως τη ρευστοποίηση της θυγατρικής της εξαγοραζόμενης εταιρείας ως μέρος της διαδικασίας συγχώνευσης με τη νεοαποκτηθείσα εταιρεία-στόχο. Η εκκαθάριση λαμβάνει χώρα μόλις γίνει η συγχώνευση. Σε εκείνο το σημείο, ο αγοραστής αναδιοργανώνει την υπό εκκαθάριση εταιρεία σε μια νέα οντότητα που κατέχει τα περιουσιακά στοιχεία τόσο της αρχικής θυγατρικής όσο και της εξαγοραζόμενης εταιρείας-στόχου. Αυτή η προσέγγιση περιλαμβάνει επίσης τον διακανονισμό όλων των μετοχών που εκδόθηκαν από τις δύο προηγούμενες οντότητες και ανοίγει το δρόμο για τους μετόχους να λάβουν μετοχές που έχουν εκδοθεί από τη μητρική εταιρεία της νέας οντότητας.
Ένα από τα πλεονεκτήματα της αντίστροφης τριγωνικής συγχώνευσης είναι ότι η διαδικασία μπορεί συχνά να βοηθήσει στην ελαχιστοποίηση της φορολογικής επιβάρυνσης που διαφορετικά θα δημιουργούσε η διαδικασία της συγχώνευσης. Σε πολλά μέρη σε όλο τον κόσμο, είναι δυνατός ο περιορισμός των οφειλόμενων φόρων επιτρέποντας στην εταιρεία-στόχο να αγοράσει αποτελεσματικά τα περιουσιακά στοιχεία της θυγατρικής και στη συνέχεια να επιτρέψει στην εξαγοράζουσα εταιρεία να αγοράσει τον έλεγχο τουλάχιστον του 80% των περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας-στόχου. Αν και είναι κάπως πιο περίπλοκο από την απλή συγχώνευση των δύο κύριων εταιρειών σε μια νέα μονάδα, η προσθήκη της θυγατρικής στη διαδικασία και η ενασχόληση με τη δομημένη αγορά και πώληση περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας επιτρέπει στους ιδιοκτήτες των επιχειρήσεων να επωφεληθούν νόμιμα από την ισχύουσα φορολογική νομοθεσία. Δεδομένου ότι οι φορολογικοί κανονισμοί διαφέρουν από τη μια χώρα στην άλλη, το ποσό της εξοικονόμησης που δημιουργείται από τη χρήση αυτής της προσέγγισης θα ποικίλλει επίσης.
Ένα άλλο πλεονέκτημα της αντίστροφης τριγωνικής συγχώνευσης είναι ότι η διαδικασία μπορεί επίσης να βοηθήσει στη διατήρηση τυχόν συμβάσεων με πελάτες και προμηθευτές που διαφορετικά θα ακυρώνονταν εάν γινόταν μια απευθείας απόκτηση. Επειδή η εταιρεία-στόχος επιβιώνει ως θυγατρική που ανήκει εξ ολοκλήρου χρησιμοποιώντας αυτή τη στρατηγική, τυχόν συμβόλαια που θα είχαν ακυρωθεί ως αποτέλεσμα μιας εξαγοράς παραμένουν ανέπαφα. Η προσέγγιση της αντίστροφης τριγωνικής συγχώνευσης είναι ιδιαίτερα χρήσιμη όταν αυτές οι συμβάσεις περιλαμβάνουν συμφωνίες που προσφέρουν εκπτώσεις όγκου από προμηθευτές ή προσοδοφόρες και μακροπρόθεσμες δεσμεύσεις από μακροχρόνιους πελάτες.