Metoda de amortizare este un plan de plată programat – de obicei o tranșă lunară – creat astfel încât un împrumut să fie achitat pe o anumită perioadă de împrumut. Plățile lunare se păstrează la o sumă fixă până la achitarea împrumutului. Împrumuturile auto și creditele ipotecare pentru locuințe folosesc de obicei metoda de amortizare.
Spre deosebire de alte metode de rambursare, metoda de amortizare plasează o parte din plata lunară la costul dobânzii, iar restul se duce la plata sumei principalului sau a sumei împrumutate. Dobânda se calculează pe suma curentă datorată și va deveni progresiv mai mică pe măsură ce soldul împrumutului se diminuează. Folosind această metodă, plățile de început se îndreaptă în principal către plata dobânzii. Foarte puțin din plată va merge către soldul principal pentru primii câțiva ani ai împrumutului.
Există patru categorii de metode de amortizare utilizate în mod obișnuit de către creditori. Amortizarea totală este cel mai popular tip de împrumut. La sfârșitul termenului de împrumut, soldul restant al împrumutului va fi redus la zero. Amortizarea parțială, pe de altă parte, reduce doar puțin principalul restant al împrumutului cu fiecare plată lunară. Achitând doar o sumă parțială, va exista un sold restant la sfârșitul perioadei de împrumut.
O metodă de amortizare mai puțin populară este metoda „doar dobânda”. Așa cum sugerează și numele, o persoană face plăți lunare care vor merge doar către dobândă. La sfârșitul perioadei de împrumut, soldul principalului este același ca la început. Metoda de amortizare negativă necesită cele mai mici rate lunare. Deoarece plățile sunt atât de mici, dobânda este adăugată la împrumut în fiecare lună, iar valoarea împrumutului crește de fapt până la sfârșitul perioadei de împrumut.
De exemplu, să ne uităm la un credit ipotecar pe cincisprezece ani în valoare de 100,000 USD. Folosind metoda de amortizare integrală, împrumutul ar fi achitat complet la sfârșitul a cincisprezece ani. Cu metoda de amortizare parțială, o persoană ar datora mai puțin de 100,000 USD la sfârșitul termenului împrumutului. Conform metodei numai cu dobândă, o persoană ar mai datora totalul de 100,000 de dolari la sfârșitul a cincisprezece ani. Folosind metoda de amortizare negativă, o persoană va ajunge să datoreze mai mult decât cei 100,000 USD inițiali până la sfârșitul perioadei de împrumut.
Metoda de amortizare este utilizată și în cazul conturilor de pensii. În acest caz, metoda de amortizare este o metodă de calcul de distribuție aprobată de IRS, care permite retrageri anticipate fără penalități din conturile personale de pensii. Cu toate acestea, odată ce valoarea distribuției anuale este fixată, aceasta nu este niciodată ajustată în funcție de orice modificări ale nivelului veniturilor sau ale speranței de viață.