O instituție financiară publică preia fonduri de la clienți și le plasează în active financiare. Cele mai comune active financiare includ depozitele, împrumuturile și obligațiunile emise de sau realizate de instituția financiară publică. Scopul acestui proces este de a câștiga un profit din fondurile clienților și de a oferi aceste profituri clienților. Instituțiile financiare sunt publice atunci când guvernul deține organizația.
Instituțiile financiare publice deținute de guvern sunt de obicei instituții puternic reglementate. Autoritățile naționale, regionale sau locale ar putea crea reguli care să permită existența acestor organizații. O formă comună pentru aceste instituții este o uniune de credit pentru angajații de stat sau locali. Aceste instituții nu numai că se ocupă de cecurile de salarizare și alte servicii bancare, ci se ocupă și de împrumuturi și investiții în fonduri pentru capitalul investit. Guvernul operează aceste instituții ca un beneficiu pentru angajații guvernamentali și pentru a oferi împrumuturi pentru îmbunătățirea economiei din jur.
Toate instituțiile financiare funcționează în mod similar. Scopul unei instituții financiare publice, însă, nu este de a face bani pentru părțile interesate investite. Scopul este adesea de a ajuta la furnizarea de fonduri pentru guvern și angajații săi. De exemplu, o instituție financiară deținută de guvern ar putea furniza fonduri din dobânda câștigată din împrumuturi sau obligațiuni pentru a plăti diferite servicii guvernamentale. Alteori, instituția financiară publică ar putea emite obligațiuni investitorilor pentru plata costurilor legate de îmbunătățirile publice.
Calitatea de membru ar putea fi necesară pentru a plasa fonduri într-o instituție financiară publică. Singura modalitate de a obține această calitate de membru este adesea prin obținerea unui loc de muncă la guvern. În unele cazuri, totuși, o persoană ar putea să cumpere obligațiuni investite de instituție. Aceste obligațiuni ar putea fi o vânzare specială sau o vânzare publică către investitori mari, care pot oferi instituției fonduri pentru îmbunătățiri. Instituția financiară publică va furniza adesea reguli sau declarații cu privire la aceste activități speciale.
Plasarea fondurilor într-o instituție financiară publică nu garantează neapărat o rată de rentabilitate mai mare decât o bancă privată. În cele mai multe cazuri, instituția publică trebuie să funcționeze în conformitate cu liniile directoare sau regulile pentru instituțiile financiare. Aceasta include oferirea de rate specifice pentru fondurile investite, în special obligațiuni și împrumuturi emise din banii clienților. Plățile pentru dobândă și alte profituri realizate pe fondurile investite vin adesea periodic și au o declarație corespunzătoare. Declarația descrie și detaliază fondurile investite cu dobândă câștigată pentru o anumită perioadă.