Użytkowanie nieruchomości to proces, który jest często wykorzystywany w ocenie hipotek komercyjnych i mieszkaniowych, pod kątem zakwalifikowania nieruchomości do hipoteki na podstawie tego, jak kredytodawca klasyfikuje nieruchomość. W wielu przypadkach ta klasyfikacja będzie miała wpływ na kwotę kredytu hipotecznego, a także na stosowane oprocentowanie. Wynika to z faktu, że określenie sposobu użytkowania nieruchomości jest ważne dla procesu oceny stopnia ryzyka, które kredytodawca przyjmie w przypadku udzielenia kredytu hipotecznego, co ułatwia wydłużenie warunków, które pomagają utrzymać to ryzyko w akceptowalnym zakresie.
Jeśli chodzi o hipoteki mieszkaniowe, użytkowanie nieruchomości często wymaga zaklasyfikowania nieruchomości do jednej z trzech kategorii. Oznaczenie głównego miejsca zamieszkania wskazuje, że kredytobiorca będzie używał domu jako swojego stałego adresu. Jeśli nieruchomość jest wyznaczona jako drugi dom, oznacza to, że chociaż pożyczkobiorca będzie korzystał z nieruchomości od czasu do czasu, nie będzie w niej mieszkał na stałe. Przykładem nieruchomości, które można zaliczyć do tej kategorii, są domy wakacyjne.
Trzecia klasa stosowana przy definiowaniu użytkowania nieruchomości jest znana jako nieruchomość niezamieszkana przez właściciela lub nieruchomość inwestycyjna. Obejmuje to nieruchomości, które są kupowane w celu generowania dochodu poprzez leasing lub wynajem nieruchomości. Domy czynszowe, takie jak mieszkania jednorodzinne lub dwupoziomowe, to dwa przykłady nieruchomości inwestycyjnych, które mieszczą się w tej klasyfikacji.
Każde z tych oznaczeń oznacza dla pożyczkodawców inny poziom ryzyka. Na przykład, jeśli użytkowanie nieruchomości zostanie określone jako główne miejsce zamieszkania, ryzyko dla pożyczkodawcy uważa się za stosunkowo niskie. Może to skutkować wydłużeniem stóp procentowych i warunków, które są niższe, zakładając, że kredytobiorca ma solidną zdolność kredytową. Natomiast w przypadku ustalenia przeznaczenia nieruchomości na nieruchomość inwestycyjną lub niezamieszkaną przez właściciela ryzyko podejmowane przez pożyczkodawcę jest uważane za większe, co skutkuje możliwością wyższych stóp procentowych i dodatkowych rezerw w ramach umowy pożyczki.
Z punktu widzenia oceny samej kwoty kredytu istotne jest również określenie sposobu użytkowania nieruchomości. W zależności od przeznaczenia nieruchomości pożyczkodawca może zatwierdzić wyższą kwotę. Na przykład, jeśli nieruchomość inwestycyjna znajduje się na szybko rozwijającym się obszarze gminy i są wszelkie powody, by sądzić, że lokale zostaną wkrótce zapełnione i przyniosą dochód wystarczający na pokrycie miesięcznej spłaty kredytu hipotecznego i prawidłowe utrzymanie nieruchomości, pożyczkodawca może chcieć zatwierdzić pożyczkę na bliższą aktualnej wartości rynkowej, umożliwiając pożyczkobiorcy wniesienie niższego wkładu własnego.