Zestawienie kosztu sprzedanych towarów odzwierciedla rzeczywiste koszty zapasów firmy. Zestawienie rozpoczyna się od początkowego inwentarza i dodaje nowe zakupy i wydatki. Zapasy końcowe są odejmowane w celu uzyskania kosztu sprzedanych towarów. Firmy produkcyjne uwzględniają materiały bezpośrednie, robociznę, koszty ogólne fabryki, produkcję w toku i gotowe zapasy do sekcji wydatków.
Zapasy początkowe to pierwszy wpis na zestawieniu kosztu własnego sprzedanych towarów. Liczba ta odzwierciedla wartość księgową istniejącego inwentarza firmy na początku okresu obrachunkowego. Na przykład, jeśli firma oblicza koszt sprzedanych towarów w ujęciu kwartalnym, początkowe zapasy z czwartego kwartału będą równe zapasom końcowym z trzeciego kwartału.
Firmy, które nie wytwarzają własnych towarów, zazwyczaj dodają zakupy w magazynie. Drugi wiersz zestawienia kosztu własnego sprzedanych towarów odzwierciedla ilość zapasów zakupionych w danym okresie. Po zakupach firmy nieprodukcyjne dodają wydatki związane ze sprzedażą zapasów. Niektóre z tych wydatków mogą obejmować koszty wysyłki i taryfy handlowe.
Zwroty i odpisy są zwykle odejmowane od wartości początkowych zapasów w zestawieniu kosztów sprzedanych towarów. Zwroty i rabaty obejmują rabaty handlowe i ilościowe, a także zwroty z powodu uszkodzenia lub zagubienia towaru. Koszt towarów dostępnych do sprzedaży odzwierciedla wartość początkowych zapasów powiększonych o zakupy, pomniejszonych o zwroty, ulgi i wydatki bezpośrednie. W przypadku firmy nieprodukcyjnej ostatnim krokiem jest odjęcie końcowych zapasów, aby uzyskać koszt sprzedanych towarów.
Należy zauważyć, że firma może stosować metodę inwentaryzacji pierwsze weszło, pierwsze wyszło (FIFO) lub ostatnie weszło, pierwsze wyszło (LIFO). Za pomocą metody FIFO firma oblicza koszty zapasów, zakładając, że najstarsze towary są sprzedawane przed nowymi zakupami. Metoda LIFO zakłada coś przeciwnego.
W zestawieniu kosztu własnego sprzedaży dla firmy produkcyjnej pierwsza linia przedstawia wartość początkowych materiałów bezpośrednich. Zakupy są dodawane, a zwroty i dodatki są odejmowane w celu uzyskania materiałów dostępnych do użycia. Ilość materiałów bezpośrednich na koniec okresu jest odejmowana od materiałów dostępnych do użycia, aby uzyskać ilość materiałów bezpośrednich zużytych przez firmę.
Bezpośrednie koszty robocizny i koszty ogólne fabryki są uwzględnione w oświadczeniu dla firmy produkcyjnej. Są to koszty związane z wytworzeniem produktu końcowego. Niektóre z tych kosztów mogą obejmować amortyzację fabryki, podatki od wynagrodzeń i media. Zużyte materiały bezpośrednie, bezpośrednia robocizna i koszty ogólne fabryki są sumowane w celu uzyskania całkowitego kosztu produkcji.
Do całkowitego kosztu wytworzenia dodaje się wartość pracy w zapasach procesowych na początek okresu. Zakończona praca w inwentarzu procesowym za dany okres jest następnie odejmowana. Ta wielkość jest określana jako koszt wytworzonych towarów. Dodaje się zapas wyrobów gotowych na początek okresu, a następnie odejmuje wartość zapasów wyrobów gotowych na koniec okresu w celu uzyskania kosztu własnego sprzedaży.