Czym jest drugi akt zaufania?

Drugim aktem powierniczym jest pożyczka, która jest udzielana na podstawie wartości nieruchomości, gdy taka pożyczka już istnieje. Pożyczki na nieruchomości są numerowane według daty ich zaciągnięcia. Jeśli na przykład nabywca domu otrzymuje kredyt bankowy na zakup domu, kredyt ten jest uważany za podstawowy lub pierwszy akt powierniczy. Jeśli kupujący otrzyma później kolejną pożyczkę na tę samą nieruchomość, pożyczka ta jest drugim aktem powierniczym. Drugie akty zaufania są podrzędne w stosunku do podstawowych aktów zaufania, a akt podstawowy zawsze musi być spłacany jako pierwszy. Z tego powodu drugi akt zaufania jest uważany za ryzykowny i zwykle wiąże się z wysokim oprocentowaniem.

Akty powiernicze są bardzo podobne do kredytów hipotecznych. W większości przypadków lokalne prawo określa, czy pożyczkobiorca korzysta z kredytu hipotecznego lub instrumentu powierniczego w celu zagwarantowania długu. W Stanach Zjednoczonych poszczególne stany określają jako „stany hipoteczne” lub „stany zaufania” na podstawie obowiązujących tam przepisów dotyczących nieruchomości i upadłości. Podstawowa różnica polega na liczbie zaangażowanych stron.

W sytuacji kredytu hipotecznego są dwie strony: pożyczkodawca i pożyczkobiorca. W funduszu powierniczym są trzy: pożyczkodawca, pożyczkobiorca i powiernik, który posiada tytuł własności na rzecz właściciela. W większości przypadków, szczególnie w przypadku handlowych umów powierniczych negocjowanych przez banki lub inne duże podmioty, powiernik i pożyczkodawca są tacy sami. Często jest więc tak, że hipoteki i fundusze powiernicze funkcjonują w sposób nierozróżnialny.

Najczęstszym zastosowaniem umów powierniczych jest zabezpieczenie kapitału na zakup nieruchomości. Domy zazwyczaj kosztują więcej, niż nabywca może sobie pozwolić na spłatę z góry, a akt powierniczy stanowi weksel dający nabywcy dostęp do określonej sumy pieniędzy, uzależnionej od spłaty według określonego harmonogramu, wraz z odsetkami. Często jednak zdarza się, że pożyczkodawca jest gotów przeznaczyć na kupującego mniej niż to, czego potrzebuje na zakup upragnionego domu. W takim przypadku pożyczkodawca może złożyć wniosek o drugi akt powierniczy od innego pożyczkodawcy komercyjnego lub od samego sprzedawcy. Drugi akt powierniczy wypełni lukę między ceną zakupu a kwotą pożyczoną w pierwszym akcie powierniczym.

Pożyczkobiorcy mogą również ubiegać się o drugie akty powiernicze w późniejszym czasie. Dla większości ludzi dom jest największym kapitałem, jaki posiadają. Zaciągnięcie pożyczki pod zastaw tego kapitału to sposób na uwolnienie pieniędzy, które można wykorzystać na naprawy lub ulepszenia. Czasami pieniądze z czynu przeciwko nieruchomości mogą być również wykorzystane na wydatki zupełnie niezwiązane z domem, takie jak spłata innych długów lub zakup samochodu.

Drugie akty zaufania są zwykle udzielane ze znacznie ściślejszymi nićmi niż pierwsze akty zaufania. Wynika to z podwyższonego ryzyka kredytodawcy, że pieniądze mogą nigdy nie zostać zwrócone. Trusty muszą być zawsze spłacane w kolejności ich przyznania. Na przykład, jeśli pożyczkobiorca zbankrutuje, jego aktywa zostaną zlikwidowane, a pierwszy trust musi zostać spłacony w całości, zanim drugi posiadacz trustu otrzyma jakąkolwiek płatność.

Ryzyko wykluczenia jest również czymś, co rozważy drugi pożyczkodawca zaufania. Jeśli pożyczkobiorca nie wywiąże się z pierwszego zaufania, ten pierwszy właściciel może wykluczyć nieruchomość. Jeśli tak się stanie, wszystkie młodsze zastawy, w tym drugi akt zaufania, są zwykle usuwane. Drugi akt właściciela trustu może pozwać kredytobiorcę o spełnienie warunków trustu, ale jeśli kredytobiorca nie jest w stanie zapłacić, pozew generalnie nie przynosi wiele dobrego. Nawet wyrok sądu wydany przeciwko pożyczkobiorcy jest praktycznie niewykonalny, jeśli pożyczkobiorca jest niewypłacalny.