Ochrona majątku oznacza podejmowanie działań zapobiegających utracie aktywów nabytych przez jednostkę. Podmiotem dążącym do zachowania bogactwa może być osoba z aktywami, które chce chronić, lub firma, taka jak korporacja. Najlepszym sposobem podejścia do zachowania bogactwa jest obniżenie podatków od bogactwa, ochrona przed zobowiązaniami i zaplanowanie transferu aktywów, gdy pierwotny właściciel zbliża się do śmierci.
Obniżenie podatków może pomóc w dalszym zachowaniu bogactwa. Aby pomóc obniżyć podatki, firma może przenieść fizyczną lokalizację firmy do miejsca objętego umową podatkową z krajem, w którym prowadzi działalność. Obszar świata, na którym obowiązuje umowa podatkowa, która obniża podatki dla mieszkańców innego kraju lub obszaru, jest często nazywany rajem podatkowym. Jeden ze słynnych rajów podatkowych, brytyjskie terytorium zamorskie zwane Kajmanami, znalazło się pod obserwacją ze względu na swoje praktyki podatkowe, ale nadal pozostaje popularnym miejscem dla osób i firm, które chcą obniżyć podatki płacone od bogactwa.
Kolejną dobrą wskazówką dotyczącą zachowania bogactwa jest ochrona bogactwa przed zobowiązaniami. Zobowiązania mogą obejmować urazy związane z pojazdami lub mieniem będącym własnością jednostki. Powszechnym sposobem ochrony aktywów przed zobowiązaniami jest wykupienie polis ubezpieczeniowych obejmujących mienie należące do firmy, w tym polisy ubezpieczeniowe na mieszkanie, życie i auto.
Planowanie majątku to kolejny ważny element ochrony bogactwa. Kiedy człowiek decyduje, co stanie się z jego majątkiem po śmierci, planuje swój majątek. Ponieważ majątek spadkowy przechodzi na inną osobę po śmierci pierwotnego właściciela majątku, przeniesiony majątek podlega opodatkowaniu podatkiem od spadków, który w mniej uprzejmej rozmowie można nazwać podatkiem od spadków lub śmiercią. Podatkowi od nieruchomości podlegają nawet pieniądze z polis na życie wypłacane beneficjentowi polisy. Dzięki starannemu planowaniu transferu bogactwa w swoim majątku, osoba może zmniejszyć kwotę opodatkowaną z jego majątku w przypadku śmierci.
Planowanie posiadłości zwykle wymaga prawnika dobrze zorientowanego w obniżaniu podatków płaconych od majątku po śmierci. Techniki zachowania bogactwa poprzez odpowiednie planowanie majątku obejmują maksymalizację inwestycji i świadczeń emerytalnych oraz organizowanie podarowania pieniędzy lub oddania ich do funduszu powierniczego przed śmiercią. W Stanach Zjednoczonych istnieje limit, ile pieniędzy osoba może przekazać jednej osobie rocznie, zanim będzie musiał zapłacić podatek od prezentu, ale nie ma limitu co do liczby osób, którym może przekazać prezent zwolniony z podatku.