Najlepsze wskazówki dotyczące planowania finansowego i inwestycji będą się różnić w zależności od osobistych celów, stylu życia, kariery i wieku danej osoby. Niektórzy zdecydują się inwestować bardziej agresywnie, a inni będą bardziej ostrożni w zapobieganiu stratom niż w maksymalizacji zysków. Określając różne strategie planowania finansowego i inwestycji, najlepiej jest wziąć pod uwagę osobiste cele oszczędnościowe, docelowy wiek emerytalny i czas trwania każdej inwestycji.
Ustalenie osobistych celów oszczędnościowych na takie rzeczy, jak emerytura, edukacja dziecka w college’u lub zaliczka na dom lub samochód może pomóc jednostkom rozpocząć własne planowanie finansowe i opracować techniki inwestycyjne. Plan oszczędnościowy każdej osoby będzie inny i będzie zależał od wielu indywidualnych czynników, w tym dochodu, potrzebnej kwoty i ram czasowych na oszczędzanie. Ważną decyzją jest również zrównoważenie celów krótkoterminowych, takich jak zakup nowego samochodu, z celami długoterminowymi, takimi jak emerytura.
Cele długoterminowe zazwyczaj sprzyjają bardziej agresywnemu inwestowaniu, gdy dana osoba jest młodsza, a gdy osoba zbliża się do wieku emerytalnego, stopniowo przechodzi na bardziej ostrożne inwestowanie. Ma to na celu wykorzystanie rosnącego, ale zmiennego rynku, ponieważ „hałas” i mniejsze wzloty i upadki raczej nie dotkną młodszych inwestorów, którzy zamierzają utrzymać swoje pieniądze na rynku przez dziesięciolecia. Kiedy inwestorzy zbliżają się do wieku, w którym będą musieli wycofać swoje pieniądze z rynku akcji, będą potrzebować bardziej konserwatywnej strategii inwestycyjnej, aby zminimalizować potencjalne straty. Wiele kont emerytalnych oferuje plany inwestycyjne, które automatycznie tworzą to przejście z czasem, przechodząc w większe inwestycje w obligacje i rezerwy gotówkowe, gdy inwestor zbliża się do emerytury.
Krótkoterminowe planowanie finansowe i inwestycje będą wymagały różnych strategii inwestycyjnych. Wiele osób jest bardziej konserwatywnych, jeśli chodzi o inwestycje krótkoterminowe, ponieważ będą potrzebować pieniędzy wcześniej i nie mogą sobie pozwolić na spędzanie czasu na wychodzeniu z potencjalnych spadków na rynku. Inwestorzy ci mogą wybierać obligacje korporacyjne, krótkoterminowe bony skarbowe, certyfikaty depozytowe (CD), fundusze rynku pieniężnego lub wysokodochodowe konta oszczędnościowe. Możliwości inwestycyjne, takie jak te, oferują mniejsze zwroty w dłuższej perspektywie, ponieważ zazwyczaj oferują stopy procentowe oscylujące między 1% a 5%, ale także minimalizują ryzyko i zapewniają, że pieniądze na koncie są bezpieczniejsze. Ogólnie rzecz biorąc, osoby fizyczne powinny wybrać strategię inwestycyjną, która najlepiej pasuje do ich osobistych celów finansowych i ram czasowych, które wyznaczyły na osiągnięcie tych celów.