Τα διαπραγματεύσιμα αμοιβαία κεφάλαια (ETF) διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια με τον ίδιο τρόπο όπως μεμονωμένες μετοχές και μπορούν να αγοράζονται και να πωλούνται σε τιμές που αναφέρονται κατά τη διάρκεια της ημέρας διαπραγμάτευσης. Η έκταση της έκθεσης ενός επενδυτή σε αυτά τα κεφάλαια μπορεί να παρακολουθείται ανά πάσα στιγμή και η ρευστότητα των επενδύσεων μπορεί να βελτιώσει τη διαχείριση ενός χαρτοφυλακίου. Πολλές στρατηγικές διαπραγμάτευσης ETF παρέχουν μια απλή διαδρομή προς τη διαφοροποίηση, επιτρέποντας την έκθεση σε ένα καλάθι τίτλων και στο ευρύ φάσμα των διαθέσιμων κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων. Η χρήση καλά σχεδιασμένων στρατηγικών συναλλαγών ETF προσφέρει επίσης επιλογή επένδυσης σε συγκεκριμένες γεωγραφικές περιοχές, μεμονωμένες χώρες, μια συγκεκριμένη κατηγορία περιουσιακών στοιχείων ή ένα συγκεκριμένο εμπόρευμα. Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που διαπραγματεύεται σε χρηματιστήριο παρέχει ένα κατάλληλο μέσο για να συμπεριληφθεί σε ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο μια κατηγορία περιουσιακών στοιχείων που διαφορετικά είναι δύσκολο να προσπελαστεί, και αυτό μπορεί να χρησιμοποιηθεί για την προσαρμογή της συνολικής κατεύθυνσης του επενδυτικού χαρτοφυλακίου.
Τα διαπραγματεύσιμα αμοιβαία κεφάλαια είναι οικονομικά αποδοτικά, με σχετικά χαμηλά έξοδα σε σύγκριση με άλλους τύπους αμοιβαίων κεφαλαίων. Για τον επενδυτή που αναζητά μια επένδυση μακροπρόθεσμα, οι καλύτερες στρατηγικές είναι αυτές που θα βοηθήσουν στην κάλυψη των κενών κατανομής στο χαρτοφυλάκιο και στην αντικατάσταση των επενδύσεων σε άλλα αμοιβαία κεφάλαια με υψηλότερες προμήθειες. Αυτές οι επενδύσεις είναι υψηλής ρευστότητας, επομένως μπορούν να χρησιμοποιηθούν για τη διαχείριση των μετρητών που κατέχει ο επενδυτής. Μια επένδυση σε ένα ETF ομολογιών μικρής διάρκειας, για παράδειγμα, επιτρέπει την επανεπένδυση μετρητών που προκύπτουν από την πώληση άλλων επενδύσεων γρήγορα και για σύντομες περιόδους, εάν απαιτείται.
Οι στρατηγικές διαπραγμάτευσης ETF μπορεί να βρεθεί ότι ταιριάζουν σε ένα συγκεκριμένο επενδυτικό στυλ. Παρέχουν έναν τρόπο ανάπτυξης ενός διαφοροποιημένου χαρτοφυλακίου σε περιοχές και κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων και μπορούν να χρησιμοποιηθούν για επενδύσεις σε σημαντικές τάσεις στον κόσμο. Οι στρατηγικές συναλλαγών του ETF μπορεί να περιλαμβάνουν τον εντοπισμό παγκόσμιων θεμάτων που θα γίνουν ισχυρότερα τις επόμενες δεκαετίες και ο επενδυτής μπορεί να συμπεριλάβει αυτά τα θέματα σε ένα χαρτοφυλάκιο. Ο επενδυτής μπορεί, για παράδειγμα, να εξετάσει την αυξανόμενη σημασία της γεωργίας ή του νερού για έναν αυξανόμενο παγκόσμιο πληθυσμό, την παγκόσμια ανάγκη για μια πιο εξελιγμένη υποδομή ή την αυξανόμενη έμφαση στη φιλική προς το περιβάλλον ενέργεια. Τα διαπραγματεύσιμα κεφάλαια που συνάδουν με ένα σημαντικό παγκόσμιο θέμα μπορούν να χρησιμοποιηθούν για τη διαμόρφωση του επενδυτικού χαρτοφυλακίου.
Πολλοί επενδυτές χρησιμοποιούν στρατηγικές συναλλαγών ETF ως συμπλήρωμα του χαρτοφυλακίου τους για να εξασφαλίσουν ότι οι επενδύσεις τους είναι καλά διαφοροποιημένες. Οι πιο επικίνδυνες στρατηγικές διαπραγμάτευσης ETF περιλαμβάνουν την απόκτηση ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου που αποτελείται εξ ολοκλήρου από ETF. Αυτό δίνει τη δυνατότητα στον επενδυτή να αποκτήσει ένα φθηνό αλλά διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο και μειώνει την προσπάθεια που θα απαιτούνταν για την επιλογή μεμονωμένων μετοχών ή την αξιολόγηση εμπορευμάτων ή περιφερειακών επενδύσεων.