Diversificarea investițiilor este strategia intenționată de a plasa câștiguri în mai multe active pentru a reduce riscurile asociate cu plasarea tuturor câștigurilor într-un singur activ sau tip de activ. De exemplu, dacă un investitor își plasează toți banii în acțiunile unei industrii și acea industrie se confruntă cu ceva negativ care devalorizează stocul companiilor asociate, investitorul poate pierde părți semnificative din investiția sa. Dacă, totuși, el sau ea plasează doar o parte din câștiguri în acea industrie, în timp ce restul plasează în alte acțiuni sau vehicule de investiții, el sau ea pierde doar partea investită în portofoliul industriei menționat mai sus. Cheia pentru a face diversificarea să funcționeze este să investești în mai multe vehicule și categorii pentru a ajuta la distribuirea uniformă a riscurilor. Acest lucru se realizează de obicei prin selectarea vehiculelor de investiții care vor reacționa diferit în circumstanțe identice.
Riscurile nesistematice sunt singurele riscuri care sunt diversificabile, ceea ce înseamnă că riscurile sunt specifice unei anumite companii, industrie, națiune și economie sau vehicul de investiții. Adesea, aceste riscuri includ riscul de afaceri sau financiar. Prin urmare, obiectivul este de a atenua aceste riscuri prin diversificarea investițiilor prin investiții într-o gamă largă de active care vor răspunde diferit la schimbările pieței. Un astfel de exemplu este investițiile în industria transporturilor, unde investitorii vor investi adesea în mai multe forme de transport. În șansa ca un eveniment major să afecteze o formă de transport, alte părți ale portofoliului vor ajuta apoi la compensarea pierderilor, deoarece oamenii vor apela la acele forme de transport până când problema din industria anterioară va fi remediată.
În mod obiectiv, investitorii prudenți vor viza în mod special să investească în portofolii care nu se corelează. Un investitor în transport nu numai că va căuta companii care reprezintă diferite moduri de transport, dar el sau ea va căuta și să investească în industrii neasociate, cum ar fi instituțiile financiare. În plus, investitorii vor face adesea acest pas mai departe și vor investi în mai multe clase de active, cum ar fi acțiuni, obligațiuni, imobiliare și planuri de pensie. Cu toate acestea, este important de reținut că diversificarea investițiilor nu reduce sau elimină pierderile, ci mai degrabă ajută la reducerea impactului acestora asupra bazei totale de active a investitorului. Ajută la compensarea consecințelor asociate cu companiile care raportează cifre frauduloase sau difuzează și informații inexacte.
Potrivit unor experți, realizarea diversificării investițiilor nu este dificilă și nici nu este un proiect complex. Alegerea doar a câtorva acțiuni dintr-o gamă largă de industrii poate ajuta la obținerea unui portofoliu echilibrat și diversificat, de exemplu. Cu toate acestea, vehiculele multiple sunt adesea folosite, deoarece diversificarea ajută doar la reducerea riscului asupra investițiilor individuale. Anumite vehicule de investiții nu sunt imune la riscurile generale de piață care ar putea afecta întregul portofoliu dintr-un singur vehicul de investiții, indiferent de diversificarea portofoliului respectiv. Echilibrul este de obicei obiectivul, pentru a realiza un mediu între riscuri și câștiguri.