Ce este un cont discreționar?

Conturile discreționare sunt conturi de investiții care sunt structurate pentru a permite brokerului sau altei persoane autorizate să gestioneze activele investitorului fără a fi nevoie să compenseze tranzacțiile cu investitorul în prealabil. Această abordare este de obicei folosită atunci când investitorul are o mare încredere într-o anumită casă de brokeraj sau într-o persoană și se simte suficient de confortabil pentru a preda toate deciziile de tranzacționare brokerului sau altei persoane. În timp ce autoritatea de a lua decizii de tranzacționare în numele unui investitor este prezentă în orice cont discreționar, investitorul rămâne proprietarul contului și are capacitatea de a revoca privilegiile în orice moment.

Denumit uneori cont controlat sau cont gestionat, realul avantaj al unui cont discreționar este că permite investitorului să fie implicat în procesul de investiție după cum dorește. Persoanele care sunt extrem de ocupate cu preocupări legate de carieră sau familie găsesc adesea crearea unui cont discreționar modalitatea ideală de a crește un portofoliu de investiții. Deoarece cineva de încredere gestionează investițiile, nu este nevoie ca investitorul să petreacă timp cercetând potențiale achiziții, proiectând performanțe viitoare sau întrebându-se dacă un anumit titlu ar trebui scos la vânzare în viitorul apropiat.

Investitorul care alege ca portofoliul său să fie gestionat de o terță parte are întotdeauna capacitatea de a analiza starea actuală a participațiilor, nivelurile lor actuale de performanță și cât de mult a fost generat de rentabilitate într-o perioadă recentă. Nu este neobișnuit ca administratorul contului discreționar fie să furnizeze investitorului rapoarte periodice, fie să aranjeze ca investitorul să examineze activitatea recentă printr-un canal securizat de pe Internet.

În orice moment, investitorul are capacitatea de a revoca privilegiile persoanei sau entității care gestionează contul discreționar. Acest tip de acțiune poate fi întreprins atunci când investitorul începe să suspecteze că managerul nu ia decizii care sunt în interesul investitorului. Alteori, investitorul poate dori pur și simplu să se implice mai activ în procesul investițional. Atunci când acesta este cazul, administratorul contului discreționar și investitorul pot dezvolta un plan pentru a preda progresiv investitorului diverse funcții de management, asigurând astfel un anumit grad de continuitate în timpul migrării responsabilităților.