Cunoscut și simplu ca IRA, un cont de pensie individual este un cont de economii în care fondurile nu sunt supuse impozitării în momentul în care sunt depuse în fond. IRA este o opțiune de finanțare pentru pensii în Statele Unite, dar nu este unică. Multe alte țări au, de asemenea, planuri de pensionare similare care oferă privilegii fiscale similare, cum ar fi Contul de economii individual sau ISA, care este oferit în Regatul Unit.
Primul cont individual de pensionare a fost oferit în Statele Unite în 1974. Legenda spune că desemnarea planului de economii ca IRA a fost de fapt o recunoaștere a unuia dintre actuarii care lucra la dezvoltarea ofertei, Ira Cohen. Alte surse susțin că aceasta a fost pur și simplu o coincidență sau nimic mai mult decât o legendă urbană.
De la înființarea primului cont individual de pensie, au apărut o serie de tipuri diferite, fiecare având un avantaj fiscal ușor diferit. Un IRA tradițional are avantajul de a nu suporta taxe pe suma depusă anual, ceea ce poate reduce povara fiscală a persoanei. Retragerile din cont sunt socotite ca venituri în anii în care are loc retragerea. În schimb, un Roth IRA permite ca contribuțiile să fie impozitate în anii în care sunt făcute, dar sunt scutite de impozit atunci când sunt retrase în anii următori. Aproape toate formele de Cont Individual de Pensionare vin cu o penalizare care trebuie plătită în cazul în care retragerile sunt efectuate înainte ca persoana să împlinească vârsta de 59 ½.
Ca plan de economii pentru pensii, Contul Individual de Pensii permite lucrătorilor să aloce o sumă maximă din venitul lor în fiecare an pentru depunerea în planul de economii. De-a lungul anilor, totalul acestei contribuții anuale s-a deplasat în sus, permițând schimbări în economie și în nivelul de trai. Odată cu dezvoltarea diferitelor tipuri de IRA, au fost puse în aplicare legi care reglementează valoarea totală a contribuțiilor anuale care stabilesc o sumă maximă care poate fi plasată cumulativ în diferite conturi, presupunând că lucrătorul are mai mult de un IRA stabilit.
De exemplu, dacă lucrătorul are un IRA tradițional și, de asemenea, un IRA Roth, iar reglementările actuale permit unei persoane să contribuie cu până la 5,000 USD în dolari SUA (USD) anual, lucrătorul poate alege să depună sume egale de 2,500.00 USD în fiecare dintre cele două conturi. Cu toate acestea, muncitorul nu a putut depune 5,000 USD în fiecare cont.
Persoanele cu vârsta peste 50 de ani au dreptul să contribuie cu sume ceva mai mari la un cont individual de pensie în fiecare an. Acest lucru poate fi deosebit de important pentru lucrătorii care au așteptat până mai târziu în viață pentru a începe să contribuie la un IRA, deoarece le permite să acumuleze mai multe rezerve în cont decât ar fi gestionat altfel. Deși este posibil să începeți să faceți retrageri la vârsta de 59 ½, fără a primi o penalizare, mulți oameni aleg să aștepte până la împlinirea vârstei de pensionare, care este de 65 de ani în Statele Unite. În mod ideal, retragerile din IRA pot fi folosite pentru a suplimenta pensiile, planurile 401(k) și alte planuri de pensionare, limitând astfel suma impozitului care este evaluată în fiecare an calendaristic.