Un model de volatilitate este o formă de modelare care este utilizată pentru a prezice momentele de incertitudine și potențialele perturbări ale practicilor normale de afaceri. Aceste modele sunt folosite de mulți analiști de date pentru a încerca să înțeleagă și să prezică momentele din viitorul afacerii lor în care pot fi necesare modificări ale modelului de afaceri pentru a rămâne competitivi. Un model bun de volatilitate poate oferi unei afaceri un avantaj față de concurenții care ar putea să nu fie pregătiți pentru complicații viitoare de pe piață.
Există mai multe modele de volatilitate utilizate de analiști astăzi. Modelul ARCH-GARCH și modelul de volatilitate stocastică sunt două dintre cele mai comune tipuri. Ambele modele determină volatilitatea pe baza conceptului de „zgomot alb”. Aceasta este o reprezentare aleatorie a variabilelor dintr-un câmp numeric a cărui sumă grafică este egală cu zero în intervalul de timp analizat.
Un model de volatilitate ARCH-GARCH este forma mai simplă a modelului de volatilitate. Acronimul „ARCH-GARCH” înseamnă „heteroskedasticitate condiționată autoregresivă generalizată – heteroschedasticitate condiționată autoregresivă”. Aceste modele interpretează doar o sursă de zgomot alb ca parte a ecuației pe care o folosesc pentru a produce rezultate. Modelul de volatilitate stocastică este mai complex, luând în considerare mai multe etalonări diferite ale zgomotului alb. Aceste calibrări sunt menite să reprezinte schimbări neprevăzute, inovații și modificări ale datelor care se pot dezvolta într-o perioadă de timp.
Înțelegerea volatilității este deosebit de importantă pentru persoanele care doresc să facă investiții în acțiuni și afaceri a căror valoare poate fluctua în timp. Dacă investitorii sunt capabili să determine în mod corespunzător când investițiile lor sunt pe cale să intre în perioade de rentabilitate incertă, ei pot fi capabili să-și retragă investițiile înainte ca valoarea să scadă. Alternativ, dacă gradul de volatilitate poate fi prezis cu acuratețe și investitorii își păstrează investițiile într-o perioadă de instabilitate, ei pot vedea, de asemenea, că deținerile lor cresc considerabil.
Deși un model de volatilitate nu este întotdeauna în întregime precis, mai ales pe perioade mari de timp, este o parte importantă a mediului de afaceri. Soarta unei afaceri depinde de capacitatea acesteia de a prevedea cu exactitate schimbările, astfel încât modelele de volatilitate sunt utilizate în mod obișnuit astăzi. Pe măsură ce tehnologia avansează și studiul modului în care funcționează piețele poate fi interpretat de computere care efectuează calcule de multe ori mai avansate decât sunt capabili economiștii umani, este de așteptat ca acuratețea și utilizarea acestor modele să crească.