Amortizarea este un termen folosit pentru a descrie pierderea treptată a valorii proprietății utilizate pentru a produce venituri. În scopuri de contabilitate internă, o companie va deduce costul unei piese de proprietate de-a lungul numărului de ani în care se așteaptă să folosească articolul înainte ca acesta să fie înlocuit. În scopuri fiscale, cuantumul și modalitatea de amortizare sunt dictate de lege. Tabelele de amortizare sunt diagrame pregătite de autoritățile fiscale care ajută contribuabilii să calculeze deducerile de amortizare permise.
Amortizarea este o deducere a impozitului pe afaceri permisă în multe țări. În Statele Unite, o companie poate deduce costul întreg al unei cantități limitate de proprietate personală în anul cumpărării, folosind o prevedere numită deducere 179. Costul tuturor celorlalte proprietăți comerciale este dedus proporțional pe durata de viață alocată a articolului folosind tabelele de amortizare adecvate pentru metoda aleasă. Diferite metode sunt atribuite proprietății, în funcție de natura articolului și de viața sa de clasă, sau de speranța de viață alocată.
Pentru bunurile imobile sunt necesare metode diferite decât cele aprobate pentru proprietatea personală. În scopuri de amortizare, proprietatea imobiliară se referă la clădiri, dar nu la terenuri, care nu sunt niciodată amortizate. Aceasta se bazează pe presupunerea că clădirile se uzează, dar pământul rămâne. Durata de viață a clasei de proprietăți imobiliare diferă între proprietatea rezidențială și cea nerezidențială și există tabele separate de amortizare liniară pentru fiecare tip de proprietate.
Proprietatea personală, care este tot ceea ce nu este imobiliar, este împărțită în categorii și i se atribuie o viață de clasă care poate varia de la trei la 20 de ani. Cea mai comună metodă de amortizare folosită în SUA este sistemul de recuperare accelerată modificat (MACRS), care permite deduceri mai mari în primii ani. Există două tipuri de tabele de amortizare MACRS, convenția pentru jumătate de an și convenția pentru jumătatea trimestrului. Alegerea este determinată de momentul în care proprietatea este achiziționată. Dacă 40 la sută sau mai mult din proprietate este achiziționată în ultimul trimestru al anului, este necesară convenția de la jumătatea trimestrului; în toate celelalte cazuri se aplică tabelele de amortizare semestrială.
Metoda de calcul a amortizarii și care proprietate se încadrează diferă de la țară la țară. În Canada, amortizarea este denumită alocație pentru costul de capital (CCA). La fel ca SUA, Canada atribuie o clasă de viață și o metodă de amortizare diferitelor active. Patentele, licențele și concesiunile sunt obligate să utilizeze liniare, în timp ce majoritatea celorlalte elemente sunt amortizate folosind o metodă de echilibru descendent. Tabelele de amortizare sunt emise de Agenția de Venituri din Canada care definesc durata de viață a clasei și procentele de amortizare adecvate pentru diferite tipuri de proprietate.
În Austria, activele care costă peste o anumită sumă trebuie amortizate folosind tabele de amortizare liniară. Australia se referă la deducerile de depreciere ca o alocație de capital și necesită amortizarea proprietății care costă peste un anumit, în timp ce articolele cu costuri mai mici pot fi deduse din declarațiile fiscale în anul cumpărării. În Regatul Unit, alocația pentru costurile de capital variază în funcție de tipul proprietății și de dimensiunea întreprinderii care depune declarația fiscală.