Η καθαρή επένδυση είναι μια αντανάκλαση του χρηματικού ποσού που ξοδεύει μια εταιρεία για να χρηματοδοτήσει τις δραστηριότητές της. Η καθαρή επένδυση προσδιορίζεται αφαιρώντας τις αποσβέσεις από τις κεφαλαιουχικές δαπάνες. Οι επιχειρήσεις ενδιαφέρονται να προωθήσουν την ενεργό ανάπτυξη και οι καθαρές επενδύσεις αποτελούν σημαντικό μέρος της ανάπτυξης με την πάροδο του χρόνου. Οι εταιρείες που δεν επενδύουν στις δραστηριότητές τους μπορεί να γίνουν αναποτελεσματικές, να μην μπορούν να προσαρμοστούν ή να παγιδευτούν πίσω από την υπόλοιπη αγορά. Από την άλλη πλευρά, οι εταιρείες που επενδύουν πάρα πολλά χρήματα στις δραστηριότητές τους μπορεί να υποφέρουν από χαμηλή ρευστότητα και μπορεί να μην είναι τόσο ευέλικτες οικονομικά.
Η κεφαλαιουχική δαπάνη (CAPEX) είναι ένας όρος που χρησιμοποιείται για να περιγράψει δαπάνες που έχουν σχεδιαστεί για να βελτιώσουν μια εταιρεία με κάποιο τρόπο. Αυτό περιλαμβάνει δαπάνες που σχετίζονται με την απόκτηση ακινήτων, την αναβάθμιση ή την αντικατάσταση εξοπλισμού και άλλα. Αυτά τα έξοδα είναι μέρος της επιχειρηματικής δραστηριότητας και είναι ένα κυριολεκτικό παράδειγμα της παροιμίας «πρέπει να ξοδέψεις χρήματα για να βγάλεις χρήματα». Η απόσβεση αναφέρεται στις απώλειες που προκύπτουν με την πάροδο του χρόνου ως αποτέλεσμα φθοράς, οδηγώντας σε ενδεχόμενη υποτίμηση των περιουσιακών στοιχείων.
Η καθαρή επένδυση αυξάνει τα μέσα παραγωγής για μια εταιρεία, καθιστώντας δυνατή την επέκταση των εργασιών και τη βελτίωση της αποτελεσματικότητας. Βραχυπρόθεσμα, μπορεί να συνεπάγεται σημαντικό κόστος, αλλά αυτό το κόστος έχει σχεδιαστεί για να αποφέρει χρήματα για την επιχείρηση μακροπρόθεσμα. Οι εταιρείες που παραμελούν τις καθαρές επενδύσεις μπορεί να αντιμετωπίσουν προβλήματα στο μέλλον όταν αναγκαστούν να αντικαταστήσουν τα απαρχαιωμένα συστήματα ταυτόχρονα ή υποχρεωθούν να δαπανήσουν σημαντικά ποσά σε ένα δεδομένο έτος για να καλύψουν τη διαφορά των προηγούμενων ετών.
Η αφαίρεση της απόσβεσης από τις κεφαλαιουχικές δαπάνες επιτρέπει στις εταιρείες να δουν πόσα χρήματα ξοδεύουν σε λειτουργίες μετά τις απώλειες που σχετίζονται με τη συντήρηση, τη φθορά και τα συνήθη έξοδα. Αυτό το ποσό μπορεί να ποικίλλει σημαντικά ανάλογα με την εταιρεία και τον κλάδο, και σε κάθε δεδομένο έτος μπορεί να κυμαίνεται ανάλογα με πολλούς παράγοντες. Η καθαρή επένδυση τεκμηριώνεται μαζί με άλλες οικονομικές πληροφορίες για καταστάσεις και γνωστοποιήσεις που σχετίζονται με τις δραστηριότητες της εταιρείας.
Εσωτερικά, η οικονομική τεκμηρίωση χρησιμοποιείται για τη λήψη αποφάσεων σχετικά με επιχειρηματικές δραστηριότητες και μελλοντικές επενδύσεις. Μπορεί επίσης να χρησιμοποιηθεί για την παρακολούθηση της προόδου, τον εντοπισμό αδύνατων σημείων στις λειτουργίες της εταιρείας και για πολλές άλλες εργασίες. Οι εισηγμένες εταιρείες διαθέτουν τέτοιες γνωστοποιήσεις στους μετόχους τους και σε άλλα ενδιαφερόμενα μέλη του κοινού. Οι επενδυτές χρησιμοποιούν αυτές τις πληροφορίες για να λάβουν αποφάσεις σχετικά με το ποιες εταιρείες θα επενδύσουν και πώς θα διανείμουν τις επενδύσεις τους.