Κατά κάποιο τρόπο, μια ψηφιακή πυξίδα μοιάζει με την αναλογική της. Και οι δύο πυξίδες χρησιμοποιούν το μαγνητικό πεδίο της Γης για να προσδιορίσουν ποια κατεύθυνση είναι ο Βορράς και αμφότερες βοηθούν τους ποδηλάτες, τους πεζοπόρους, τους δημιουργούς χαρτών και τους δημιουργούς μονοπατιών να γνωρίζουν ποια κατεύθυνση κατευθύνονται. Η διαφορά είναι ότι μια αναλογική πυξίδα μπορεί να ταλαντεύεται λόγω κίνησης και μπορεί να αντιμετωπίσει παρεμβολές από ισχυρές μαγνητικές πηγές, επομένως η ανακρίβεια είναι ένα πρόβλημα. Μια ψηφιακή πυξίδα είναι πολύ πιο ακριβής και στιβαρή, γιατί θα χρησιμοποιεί μόνο τον Βόρειο Πόλο ως μηχανισμό καθοδήγησης. Εκτός από σοβαρούς πεζοπόρους και κατασκευαστές μονοπατιών, ο στρατός χρησιμοποιεί επίσης αυτές τις πυξίδες για την καλύτερη ακρίβεια.
Η πυξίδα, είτε παραδοσιακή είτε ψηφιακή, έχει κατασκευαστεί για να βοηθά τους χρήστες να γνωρίζουν προς ποια κατεύθυνση κατευθύνονται. Και οι δύο υποτίθεται ότι χρησιμοποιούν το μαγνητικό πεδίο της Γης για να καθορίσουν ποια κατεύθυνση είναι ο Βορράς, και όλες οι άλλες κατευθύνσεις βασίζονται σε αυτό. Με μια παραδοσιακή πυξίδα, ενώ μπορεί να είναι ακριβής, υπάρχουν πολλά προβλήματα στη λειτουργία της. Εάν υπάρχουν μαγνητικές εναποθέσεις μετάλλων κοντά ή απλώς ένα ισχυρό μαγνητικό πεδίο, η πυξίδα θα θεωρήσει ότι το κοίτασμα είναι βόρειο ή θα περιστραφεί άσκοπα. Η βελόνα σε μια πυξίδα μπορεί επίσης να ταλαντεύεται, γεγονός που μπορεί να την κάνει να δείχνει τη λάθος κατεύθυνση.
Μια ψηφιακή πυξίδα ξεπερνά αυτά τα προβλήματα. Αντί για τρέμουσα βελόνα, αυτός ο τύπος πυξίδας έχει μια ψηφιακή οθόνη που παρουσιάζει τις τέσσερις κύριες κατευθύνσεις και λέει ξεκάθαρα στον χρήστη προς ποια κατεύθυνση βλέπει. Η οθόνη φαίνεται πιο εύκολα από μια αναλογική βελόνα πυξίδας και η ίδια η πυξίδα είναι πολύ πιο ακριβής.
Αντί να προσδιορίζει την κατεύθυνση με βάση τους μαγνητικούς παλμούς, οι οποίοι μπορεί να είναι ανακριβείς ή τυχαίοι, μια ψηφιακή πυξίδα καθορίζει την κατεύθυνση χρησιμοποιώντας τον Βόρειο Πόλο ως οδηγό. Για το σκοπό αυτό, η πυξίδα έχει συνήθως ορισμένες λειτουργίες του παγκόσμιου συστήματος εντοπισμού θέσης (GPS), οι οποίες μπορεί να είναι ή να μην είναι διαθέσιμες στον χρήστη. Μαζί με αυτό το χαρακτηριστικό, οι περισσότερες ψηφιακές πυξίδες διαθέτουν επιπλέον χαρακτηριστικά, όπως ένα θερμόμετρο, και μπορούν να χρησιμοποιηθούν για να λένε οδηγίες με τα πόδια, στο νερό ή στον αέρα.
Οι ψηφιακές πυξίδες χρησιμοποιούνται από πολλούς διαφορετικούς ανθρώπους και βιομηχανίες, κυρίως λόγω της ακρίβειας που έχει μια ψηφιακή πυξίδα σε σχέση με ένα παραδοσιακό μοντέλο. Οι αεροπορικές εταιρείες χρησιμοποιούν αυτές τις πυξίδες για να διασφαλίσουν ότι τα αεροπλάνα τους πετούν προς τη σωστή κατεύθυνση και τα αυτοκίνητα που διαθέτουν πυξίδες συνήθως περιέχουν ψηφιακές. Ο στρατός χρησιμοποιεί επίσης ψηφιακές πυξίδες για να διασφαλίσει ότι δεν υπάρχει ποτέ καμία ανακρίβεια κατά τη διάρκεια της μάχης ή άλλων καταστάσεων.