Prognoza volatilității se referă la practica investitorilor care încearcă să evalueze volumul mișcării prețului de către o anumită valoare mobiliară în timp. Titlurile de valoare care sunt cele mai volatile sunt cele care se deplasează pe o gamă largă de prețuri și fac acest lucru des într-o perioadă scurtă de timp. Există o dificultate inerentă în prognozarea volatilității, deoarece titlurile de valoare care sunt volatile tind să fie, de asemenea, neregulate, ceea ce face predicțiile dificile. O modalitate de a prognoza volatilitatea este prin metoda deviației standard, care măsoară diferența dintre prețurile zilnice ale unui titlu într-o anumită perioadă de timp și prețul său mediu în aceeași perioadă.
Investitorii trebuie să înțeleagă conceptul de volatilitate înainte de a intra pe bursă. Un investitor care dorește să se implice într-o acțiune pe o perioadă lungă de timp probabil că nu dorește să-l vadă să crească și să scadă în mod neregulat pe toată perioada în care este deținut. Nivelurile de risc și nivelurile de volatilitate tind să se miște proporțional unele cu altele. Din aceste motive, prognoza volatilității este o abilitate pe care majoritatea investitorilor ar trebui să încerce să o cultive.
Esența volatilității înseamnă că orice titlu care o deține în mare măsură este dificil de evaluat zilnic. Un stoc volatil ar putea avea prețuri care sări în sus și în jos aproape la întâmplare. Investitorii încearcă adesea să prezică momentul acelor mișcări rapide. Prognoza volatilității este necesară în special pentru acei investitori care practică tranzacționarea zilnică, ceea ce necesită adesea cumpărarea și vânzarea de valori mobiliare în câteva ore.
O metodă pe care o folosesc investitorii pentru a practica prognoza volatilității este metoda deviației standard. Acest lucru necesită luarea mediei prețului unui titlu pe o anumită perioadă de timp. Odată atins acest lucru, prețul fiecărei zile în aceeași perioadă trebuie măsurat față de acea medie. Diferența dintre prețul zilnic și prețul mediu reprezintă abaterea zilnică. Medierea acestor totaluri de abatere oferă o sumă care poate fi utilizată ca bază pentru comparație pentru volatilitatea diferitelor stocuri.
O altă modalitate simplă prin care un investitor începător poate face un pic de prognoză a volatilității pe cont propriu este să grafice mișcarea prețurilor în fiecare zi pentru titlurile de valoare pe care dorește să le studieze. Dacă graficul arată linii care urcă și coboară în mod întâmplător, nivelul de volatilitate pentru titlul în cauză este semnificativ ridicat. O linie mai stabilă pe grafic înseamnă o securitate relativ stabilă. Proiectarea acestor grafice în viitor poate oferi o estimare decentă a mișcărilor viitoare ale prețurilor.