O formulă de amortizare a creditului ipotecar permite unei persoane sau unei companii să determine suma de bani de care va fi nevoie pentru a rambursa un împrumut. Împrumuturile necesită rambursări ale principalului împreună cu o anumită sumă de dobândă, plățile fiind efectuate în mod normal lunar. Multe tipuri diferite de formule sunt disponibile pentru acest proces, deși calculatoarele puse la dispoziție pe site-urile de internet pot face truc mai bine decât folosind o formulă scrisă. Persoanele fizice folosesc adesea o formulă de amortizare a creditelor ipotecare pentru a determina cât timp va dura rambursarea împrumuturilor lor ipotecare. Sunt necesare date specifice pentru a completa această formulă în mod corespunzător.
Începutul de bază al unei formule de amortizare a unui credit ipotecar începe cu suma principală împrumutată de la un creditor. Alte piese ale acestui puzzle includ rata anuală a dobânzii pentru împrumut și numărul de ani pentru care este împrumutul, 15 sau 30 fiind cele mai comune pentru credite ipotecare, deși sunt posibile alte lungimi pentru diferite tipuri de împrumut. Înmulțirea principalului împrumutului cu dobânda anuală, împărțită la unu minus rata dobânzii, plus una ridicată la puterea de minus N ani — aceasta este o formulă tehnică care completează procesul de determinare a plății lunare a unui credit ipotecar. Rezultatul conține atât plățile lunare ale principalului, cât și ale dobânzilor.
Formula de bază enumerată mai sus raportează numai datele pentru o plată lunară standard pentru a rambursa întreaga sumă a împrumutului pentru numărul dat de ani de împrumut. Persoanele fizice pot face plăți suplimentare în încercarea de a reduce soldul principal al împrumutului într-o perioadă mai scurtă de timp. Formulele pentru acest proces sunt puțin mai tehnice, deși o persoană poate folosi formula menționată mai sus pentru a finaliza procesul. Pentru a finaliza corect, modificarea soldului principalului ca parte a formulei originale are ca rezultat o plată lunară diferită. Plata lunară va fi puțin mai mică decât cea inițială, deoarece perioadele ipotecare mai lungi – cum ar fi 15 și 30 de ani – nu vor experimenta scăderi substanțiale ale plăților lunare decât dacă o persoană face plăți suplimentare mari.
Calculatoarele de credite ipotecare online completează întreaga formulă de amortizare a creditelor ipotecare din culise. O persoană trebuie pur și simplu să introducă date în câteva câmpuri diferite, și anume principalul ipotecar, rata anuală a dobânzii, durata împrumutului și alte date, dacă este necesar. Făcând clic pe un buton de pe pagina site-ului web, se prezintă o sumă principală și dobândă – de obicei sub formă de plată lunară – care va fi aproape de răspuns folosind o formulă standard de amortizare a creditului ipotecar. Calculatoarele financiare pot face, de asemenea, același lucru, deși datele necesare sunt introduse folosind o formulă diferită.