Οι εταιρείες διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων είναι χρηματοπιστωτικά ιδρύματα που διαχειρίζονται τις επενδύσεις τόσο μεμονωμένων πελατών όσο και εταιρειών. Ορισμένες εταιρείες διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων μπορεί να παρέχουν ατομικές υπηρεσίες και διαχείριση λογαριασμού για κάθε μεμονωμένο πελάτη, ενώ άλλες συγκεντρώνουν τους πόρους πολλών πελατών προκειμένου να δημιουργήσουν πιο διαφοροποιημένες επιλογές συναλλαγών. Οι πελάτες διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων εκτελούν μια ποικιλία εργασιών για τους πελάτες τους, όπως ανάλυση χαρτοφυλακίου, πρόβλεψη αγοράς, επενδυτικές συμβουλές, εφαρμογή επενδυτικών στρατηγικών και ανάλυση απόδοσης.
Κάθε επενδυτής θέλει να βεβαιωθεί ότι τα περιουσιακά του στοιχεία λειτουργούν όσο το δυνατόν πιο αποτελεσματικά για τη δημιουργία αποδόσεων. Ενώ ορισμένοι ιδιώτες επενδυτές έχουν αρκετή γνώση της αγοράς για να διαχειρίζονται αποτελεσματικά τα δικά τους χρήματα, άλλοι μπορεί να απαιτούν τις υπηρεσίες εταιρειών διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων για να βάλουν τα χρήματά τους σε λειτουργία. Ένα από τα πρώτα πράγματα που θα κάνει ένας διαχειριστής περιουσιακών στοιχείων για έναν πελάτη είναι να αναλύσει το τρέχον χαρτοφυλάκιό του και να προτείνει μια στρατηγική για μελλοντικές επενδύσεις. Η ανάλυση χαρτοφυλακίου μπορεί να δείξει στους πελάτες πού οι αδυναμίες ενός τρέχοντος επενδυτικού σχεδίου μπορούν να μετατραπούν σε δυνατά σημεία και πώς οι τρέχουσες τάσεις της αγοράς μπορούν να χρησιμοποιηθούν για την ενημέρωση νέων επενδυτικών αποφάσεων. Ο διαχειριστής περιουσιακών στοιχείων συνήθως καταρτίζει ένα επενδυτικό σχέδιο με βάση την έρευνά του και την ανάλυση της αγοράς και των στόχων του επενδυτή.
Ένα από τα οφέλη των εταιρειών διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων που εργάζονται με τη συγκέντρωση πόρων είναι ότι μπορεί να είναι σε θέση να παρουσιάζουν στους πελάτες επενδυτικές ευκαιρίες που δεν θα ήταν διαθέσιμες σε μεμονωμένο επίπεδο. Δεδομένου ότι η συγκέντρωση πόρων σημαίνει μεγαλύτερο επενδυτικό κεφάλαιο, τα προνομιακά επιτόκια και οι επιλογές αγορών ενδέχεται να είναι ανοιχτά σε επενδυτές που δεν θα μπορούσαν να πληρούν τις προϋποθέσεις μόνο για αυτά. Οι επενδυτές λαμβάνουν αποδόσεις ανάλογα με τις επενδύσεις τους στο γενικό ταμείο. Αν και αυτό μπορεί να προσφέρει μεγαλύτερες ευκαιρίες, μπορεί επίσης να περιορίσει τις επιλογές κάθε μεμονωμένου επενδυτή σε επενδύσεις στις οποίες η εταιρεία αισθάνεται έμπιστη.
Μόλις δημιουργηθεί και εφαρμοστεί ένα επενδυτικό σχέδιο, οι εταιρείες διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων παρακολουθούν στη συνέχεια τη στρατηγική και παρέχουν στους πελάτες τακτικές δηλώσεις κερδών και απόδοσης. Αυτό επιτρέπει στον πελάτη να γνωρίζει πόσο καλά αποδίδει το αμοιβαίο κεφάλαιο, σε σύγκριση με τους δηλωμένους στόχους και τις αρχικές εκτιμήσεις απόδοσης που δίνονται από την εταιρεία. Δεδομένου ότι μια εταιρεία διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων θα διατηρήσει πελάτες μόνο εάν μπορεί να δείξει μια τακτική τάση αποδόσεων, οι διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων έχουν συχνά υψηλό κίνητρο να είναι όσο το δυνατόν πιο εκπαιδευμένοι και υπεύθυνοι. Δυστυχώς, όπως φαίνεται στην κρίση της χρηματοπιστωτικής αγοράς του 2008, ακόμη και οι πιο έξυπνοι επαγγελματίες επενδύσεων δεν παίρνουν αλάνθαστες αποφάσεις. Όπως συμβαίνει με όλες τις επενδυτικές τακτικές, η χρήση μιας εταιρείας διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων δεν εγγυάται κέρδος, αλλά μπορεί να παρέχει υπηρεσίες και στρατηγικές που οι επενδυτές δεν έχουν ούτε τον χρόνο ούτε την τεχνογνωσία να διαχειριστούν οι ίδιοι.