Porównawcza analiza finansowa to proces analizy danych zawartych w sprawozdaniu finansowym w porównaniu z podobnymi danymi z innych raportów. Pozwala to każdemu, kto przeprowadza analizę, uzyskać pewien kontekst, który sprawia, że surowe liczby są bardziej znaczące. Osoba może przeprowadzić porównawczą analizę finansową, studiując kilka raportów tej samej firmy z różnych okresów w celu wykrycia trendów. Innym sposobem na przećwiczenie tego typu analizy jest porównanie raportów różnych firm, które konkurują ze sobą w tej samej branży.
Istnieje kilka różnych powodów, dla których dana osoba chciałaby analizować dane finansowe niektórych firm. Inwestorzy analizują raporty finansowe, aby określić, w jaki sposób powinni zainwestować swój kapitał. Ponadto kierownictwo w firmie może analizować własne raporty, aby zobaczyć, jak dobrze firma sobie radzi i czy należy wprowadzić jakiekolwiek zmiany. Samo badanie nieprzetworzonych danych może być pozbawione sensu bez pewnych porównań w celu zapewnienia użytecznego kontekstu, dlatego ta analiza jest tak pomocna.
W miarę upływu czasu i starzenia się firm ich liczba może odzwierciedlać ich zmieniającą się sytuację finansową. Ponieważ tak jest, można wykorzystać porównawczą analizę finansową do zbadania tych zmian i sprawdzenia, czy firma ma tendencję wzrostową, czy spadkową. Przeglądanie raportów z kilku minionych okresów i porównywanie tych liczb z danymi z bieżącego okresu może rzucić dużo światła na postępy firmy lub ich brak.
Czasami warto zobaczyć, jak firma radzi sobie z konkurencją. W tym celu skuteczna jest porównawcza analiza finansowa w ramach określonej branży. Ta metoda analizy jest często używana w połączeniu ze wskaźnikami finansowymi, które są miernikami, które można wykorzystać do pomiaru poziomu zadłużenia, wydajności, przepływów pieniężnych i wielu innych istotnych aspektów działalności firmy. Wskaźniki te same w sobie niewiele znaczą, ale ich relacja do wskaźników podobnych firm może wiele powiedzieć o sile finansowej.
Podczas przeprowadzania porównawczej analizy finansowej w ramach jednej branży wybór zestawu liczb jako podstawy do porównania jest ważny. Jednym ze sposobów, aby to zrobić, ponownie używając wskaźników finansowych, jest uzyskanie średnich branżowych dla tych wskaźników i wykorzystanie tych liczb jako sposobu oceny jednej firmy w branży. Ponieważ średnie mogą być trudne do zlokalizowania i kłopotliwe do obliczenia, analizę porównawczą można przeprowadzić przy użyciu wskaźników z jednej, silnej finansowo firmy jako wzorca branżowego, z którym można porównać wskaźniki wszystkich innych firm.