Banki finansują pożyczki kapitałem pozyskanym od udziałowców, inwestorów, banków centralnych i innych instytucji pożyczkowych. Na koszt kapitału banku może mieć wpływ szereg różnych czynników, w tym decyzje dotyczące polityki fiskalnej, wahania na giełdzie i zmiany stopy niewypłacalności banku. Wraz ze wzrostem kosztów kapitałowych banki zaostrzają standardy gwarantowania emisji, a kredyty konsumenckie i biznesowe stają się droższe. Odwrotna sytuacja ma miejsce, gdy koszty kapitałowe spadają, chociaż gwałtownie spadające koszty kapitałowe mogą w końcu wywołać inflację, ponieważ podaż pieniądza przewyższa popyt.
W wielu obszarach na całym świecie banki komercyjne pożyczają pieniądze od banków centralnych zarządzanych przez rząd. Zazwyczaj za ustalanie oprocentowania tych pożyczek wewnątrzbankowych odpowiedzialni są urzędnicy państwowi. Podczas recesji banki centralne często obniżają stopy procentowe, aby pożyczanie pieniędzy przez banki było tańsze. Niskie stopy procentowe są zwykle przerzucane na konsumentów, a gdy tani kredyt staje się swobodnie dostępny, wydatki rosną, a gospodarka zwykle zaczyna wychodzić z recesji. Dlatego decydenci rządowi odgrywają bezpośrednią rolę w określaniu średniego kosztu kapitału banku.
Oprócz pożyczania pieniędzy od banków centralnych i innych instytucji, banki pozyskują również fundusze poprzez sprzedaż akcji. Zastrzyki kapitałowe zebrane podczas ofert akcji są często wykorzystywane do sfinansowania spisywania nowych pożyczek. Podobnie jak w przypadku innych rodzajów akcji, akcje banków mają tendencję do utraty wartości podczas spadków na rynku i wzrostu wartości podczas boomów giełdowych. Negatywna prasa dotycząca wyników finansowych danej instytucji może również mieć bezpośredni wpływ na zdolność tej firmy do pozyskiwania kapitału poprzez oferty akcji. W związku z tym dyrektorzy, którzy próbują prognozować długoterminowe koszty kapitału dla banków, muszą uwzględnić w równaniu zarówno decyzje dotyczące polityki fiskalnej, jak i wahania na giełdzie.
Większość banków oferuje różne rachunki depozytowe, aw większości krajów banki są w stanie wykorzystać niektóre z tych zdeponowanych sum pieniędzy do sfinansowania pożyczek. Ponieważ banki muszą konkurować o klientów depozytowych, na oprocentowanie rachunków bankowych w jednej instytucji mają wpływ stopy procentowe oferowane przez konkurentów tego banku. Instytucja może być zmuszona do podniesienia oprocentowania depozytów, aby odeprzeć konkurencję ze strony innych banków, ale koszt wydatków kapitałowych banku rośnie wraz ze wzrostem stóp procentowych na rachunkach depozytowych.
W niektórych krajach banki są zobowiązane do ubezpieczenia zdeponowanych środków. Banki płacą składki z tytułu ubezpieczenia depozytów, które są uzależnione od wielkości bazy depozytowej banku i siły finansowej instytucji. Jeśli bank zaczyna mieć problemy finansowe, wzrastają koszty ubezpieczenia depozytów. Oznacza to, że dla tego banku pozyskiwanie kapitału poprzez sprzedaż rachunków depozytowych staje się droższe. W takich sytuacjach bank może zdecydować się na sprzedaż akcji lub pożyczenie pieniędzy od banku centralnego, ponieważ składki ubezpieczeniowe naliczane są tylko od środków pożyczonych od posiadaczy rachunków.