Procesul de colectare a datoriilor începe de obicei cu creditorul inițial. Clienții care ratează o plată pot primi o scrisoare prin poștă sau un apel telefonic care le reamintește că plata este datorată. Plățile ratate rezolvate în această etapă incipientă au de obicei doar consecințe minore, cum ar fi o mică taxă sau un incident minor în raportul de credit al debitorului. Cu toate acestea, pe măsură ce timpul trece sau debitorul ratează mai multe plăți, procesul de colectare a datoriilor devine mai serios; creditorul poate începe să sune mai des sau să trimită corespondență mai urgentă prin poștă. La aproximativ șase luni de la prima plată nerecuperată, creditorul debitează de obicei contul.
Un cont debitat înseamnă că creditorul inițial renunță și vinde datoria unei agenții de colectare externă. Această acțiune are de obicei un impact sever asupra raportului de credit al debitorului. În acest moment, agenția de colectare este obligată prin lege să notifice debitorul că a preluat contul.
După primirea notificării de la agenția de colectare, debitorul are de obicei 30 de zile pentru a contesta autenticitatea creanței. În cazul în care debitorul susține că datoria nu este valabilă, agenția de colectare este obligată să verifice contul la creditorul inițial. Agenția nu poate lua măsuri suplimentare în timp ce contul este în litigiu.
Odată ce cele 30 de zile au trecut sau contul a fost validat la creditorul inițial, agenția începe procesul de colectare a creanțelor. De obicei, agențiile contactează debitorul prin poștă sau prin telefon și solicită plata. Unele agenții de colectare pot fi dispuse să colaboreze cu debitorul oferind planuri de plată sau sume de decontare, dar au dreptul să solicite atât cât doresc, atâta timp cât aceasta nu depășește suma totală datorată. Colectorii nu sunt obligați să accepte o ofertă de decontare sau un plan de plată de la debitor.
În timp ce colectorii de datorii pot folosi multe tactici de negociere pentru a colecta bani, Legea privind practicile echitabile de colectare a datoriilor interzice anumite comportamente. De exemplu, colectorii nu pot suna înainte de ora 8 dimineața sau după ora 9. Nu au voie să hărțuiască debitorii, să folosească un limbaj obscen sau să-i amenințe cu vătămare. Colecționarii nu pot face pretenții false cu privire la datorie sau să facă amenințări care implică acțiuni legale pe care nu intenționează să le ia efectiv.
Dacă debitorul nu plătește suma datorată sau nu face aranjamente de decontare, agenția poate fie să vândă contul unei alte companii, fie unui avocat de colectare. Un avocat poate lua măsuri legale împotriva debitorului, inclusiv o hotărâre judecătorească sau un proces. Decontarea în acest moment al procesului de colectare a datoriilor înseamnă adesea o apariție în instanță și amenzi și taxe suplimentare. De asemenea, are un impact grav negativ asupra raportului de credit al debitorului.