Există o varietate de funcții pe care un reprezentant financiar le-ar putea îndeplini. Într-o firmă de servicii de investiții, de exemplu, un administrator de avere oferă consiliere și ajută o persoană să investească și să planifice pentru evenimente financiare majore. Consultanții sunt un tip de reprezentant financiar care ar putea ghida un mare investitor, cum ar fi un fond de pensii, prin alocarea de bani către piețele financiare. Reprezentanții financiari pot fi găsiți la locațiile băncilor cu amănuntul și la casele de brokeraj de investiții.
Profesioniștii în managementul patrimoniului pot ajuta persoanele, inclusiv cele bogate și cele nebogate, să planifice viitorul financiar. Acești reprezentanți financiari ar putea ajuta clienții să efectueze planificarea patrimoniului și să gestioneze activele imobiliare în cel mai eficient mod fiscal. La determinarea obiectivelor unui client, administratorii de avere ar putea recomanda un plan de investiții cu o strategie de alocare a banilor către diferite clase de active de pe piețele financiare, inclusiv acțiuni și obligațiuni. Un administrator de avere valoros va ajuta un client să protejeze activele împotriva amenințărilor inflaționiste și, probabil, a creditorilor. În cele din urmă, acest reprezentant financiar ar trebui să ajute un client să atingă obiectivele de-a lungul vieții prin pensionare și, eventual, dincolo de aceasta, pentru generațiile viitoare.
În cadrul serviciilor financiare, un broker de valori este un tip de reprezentant financiar care efectuează tranzacții cu investiții în numele persoanelor fizice și instituțiilor. Aceștia sunt profesioniști în finanțe autorizați care au obținut o certificare din industrie pentru a îndeplini aceste sarcini. Există diferite tipuri de brokeri, iar unii sunt echipați pentru a oferi mai multe îndrumări financiare decât alții. Un broker cu servicii complete a fost instruit să ofere clienților consiliere în materie de investiții, în timp ce un broker cu discount se limitează de obicei la efectuarea tranzacțiilor ca răspuns la ordinele clienților.
Este obișnuit ca o firmă instituțională mare să apeleze la un reprezentant financiar terță parte pentru consultanță în investiții. Acest profesionist financiar ar putea îndeplini și unele sarcini logistice pentru clientul instituțional. De exemplu, atunci când un investitor mare, cum ar fi sponsorul unui plan de pensie, caută un manager de bani care să supravegheze activele în numele fondului, un reprezentant financiar ar putea conduce acest proces. Desigur, profesionistul financiar va fi probabil implicat și în procesul de selecție, dar se poate ocupa și de toate solicitările și întrebările transmise de părțile interesate în numele unui client.
Într-o bancă de retail, un reprezentant financiar ar putea fi casierul care primește depozite și efectuează tranzacții de retragere în numele clienților. Mai mulți profesioniști din domeniul financiar bancar calificați ar putea fi responsabili pentru acordarea de împrumuturi, inclusiv ipoteci, anumitor clienți. Cele mai multe funcții ale unei bănci cu amănuntul implică servicii pentru clienți și pot necesita ore de weekend.