Η χρηματοδοτούμενη ασφάλιση είναι ένα ασφαλιστήριο συμβόλαιο ζωής με ειδικές ρυθμίσεις για την πληρωμή των ασφαλίστρων. Αντί ο ασφαλισμένος να πληρώσει ο ίδιος τα ασφάλιστρα, κάνει συμφωνία με τρίτο δανειστή ή με την ασφαλιστική εταιρεία για να πληρώσει τα ασφάλιστρα για λογαριασμό του. Ο ασφαλισμένος καταλήγει στο όφελος της κάλυψης χωρίς να χρειάζεται να πληρώσει άμεσα τα ασφάλιστρα. Αυτή η ρύθμιση είναι δομημένη σύμφωνα με ένα συμβόλαιο χρηματοδότησης ασφάλισης ζωής που καθορίζει τη διάρκεια του δανείου και το επιτόκιο.
Η ασφάλιση ζωής μπορεί να είναι ένα επενδυτικό όχημα και αναπόσπαστο μέρος ενός σχεδίου μεταφοράς περιουσίας για άτομα υψηλής αξίας. Σε αντίθεση με πολλούς μέσους ανθρώπους που αγοράζουν αρκετή ασφάλεια ζωής για να προστατεύσουν τις οικογένειές τους, τα πλούσια άτομα μπορούν να χρησιμοποιήσουν καταπιστεύματα και να μεταβιβάσουν εταιρείες για να κρατήσουν ασφαλιστήρια συμβόλαια ζωής σε μετρητά για τις δικές τους ζωές. Συνήθως δεν χρειάζονται τα έσοδα από ένα ασφαλιστήριο συμβόλαιο ζωής όπως συνήθως ένας μέσος άνθρωπος. Μπορεί να αγοράσει ένα συμβόλαιο ως επενδυτικό στοίχημα που θα πληρώσει ένα σημαντικό ποσό εάν πεθάνει απροσδόκητα, αλλά εξακολουθεί να διατηρεί μια χρηματική αξία εάν καταλήξει να κρατήσει το συμβόλαιο μέχρι τη λήξη.
Ορισμένα άτομα έχουν τα περισσότερα από τα περιουσιακά τους στοιχεία δεσμευμένα σε επενδύσεις που δεν μπορούν εύκολα να ρευστοποιηθούν χωρίς να χάσουν χρήματα. Σε άλλα σενάρια, τα χρήματα επενδύονται σε επενδύσεις υψηλής απόδοσης που δεν θα είχε νόημα να εγκαταλείψουμε. Ανεξάρτητα από αυτό, όταν έρθει η ώρα να συνάψει ένα ασφαλιστήριο συμβόλαιο για τη ζωή του, το άτομο αποφασίζει να δανειστεί τα χρήματα αντί να χρησιμοποιήσει τα δικά του. Συνάπτει συμφωνία με έναν τρίτο δανειστή ή την ασφαλιστική εταιρεία που προσφέρει το ασφαλιστήριο συμβόλαιο για να πληρώσει τα χρήματα για να πληρώσει τα ασφάλιστρα. Η ρύθμιση που προκύπτει είναι χρηματοδοτούμενη ασφάλιση.
Όλες οι χρηματοδοτούμενες ασφάλειες χρησιμοποιούν την ταμειακή αξία του συμβολαίου ως ασφάλεια. Εάν ο ασφαλισμένος πεθάνει χωρίς να αποπληρώσει τα χρήματα που δάνεισε για την πληρωμή των ασφαλίστρων, το δάνειο καταβάλλεται από το επίδομα θανάτου. Ο δανειστής μπορεί επίσης να αποκλείσει την πολιτική. Η κατάσχεση παίρνει το ασφαλιστήριο από τον ασφαλισμένο και το μεταβιβάζει στον δανειστή. Ο δανειστής μπορεί στη συνέχεια να πουλήσει το συμβόλαιο στη δευτερογενή ασφαλιστική αγορά ή να το κρατήσει μέχρι τη λήξη, παρόλο που η ζωή που είναι ασφαλισμένη εξακολουθεί να είναι του δανειολήπτη.
Πολλές χρηματοδοτούμενες ασφαλιστικές ρυθμίσεις απαιτούν άλλα είδη προσφυγής. Ο δανειολήπτης συχνά απαιτείται να δημιουργήσει πρόσθετα περιουσιακά στοιχεία για να εξασφαλίσει το δάνειο. Αυτό δεν είναι συνήθως πρόβλημα για τον τύπο του ατόμου που συνάπτει αυτού του είδους τις συναλλαγές. Συνήθως έχει επαρκή περιουσιακά στοιχεία για να εξασφαλίσει το δάνειο, αλλά απλώς δεν θέλει να τα ρευστοποιήσει.
Η άλλη εκδοχή της χρηματοδοτούμενης ασφάλισης είναι η ποικιλία χωρίς προσφυγή. Σε αυτήν την περίπτωση, ο δανειστής επεκτείνει το δάνειο χωρίς να απαιτεί πρόσθετη ασφάλεια. Εάν ο ασφαλισμένος αθετήσει, ο δανειστής έχει προσφυγή μόνο κατά του ασφαλιστηρίου. Αυτός ο τύπος χρηματοδοτούμενης ασφάλισης δεν είναι πλέον δημοφιλής στους δανειστές.