Όταν οι άνθρωποι ξεκινούν τη διαδικασία του σχεδιασμού της περιουσίας, ένα θέμα συχνά πρωταρχικής σημασίας είναι η προστασία των περιουσιακών στοιχείων της περιουσίας από φόρους, ιδιαίτερα εάν η περιουσία είναι μεγάλη. Στις Ηνωμένες Πολιτείες, ο ομοσπονδιακός φόρος περιουσίας θεωρείται από πολλούς ως φόρος κληρονομιάς και υπάρχει ένα ανώτατο όριο αξίας περιουσίας πάνω από το οποίο επιβάλλεται βαρύς φόρος όταν πεθάνει ο ιδιοκτήτης της περιουσίας. Μια περιουσία μπορεί να περάσει από τον έναν σύζυγο στον άλλο χωρίς φορολογία, εφόσον ο σύζυγος είναι πολίτης των ΗΠΑ, αλλά οι κληρονόμοι του επιζώντος συζύγου θα πρέπει να πληρώσουν τον φόρο μετά το θάνατο του δεύτερου συζύγου. Είναι δυνατό, ωστόσο, να αποφευχθούν οι φόροι ακίνητης περιουσίας —τουλάχιστον σε σημαντικό βαθμό— μέσω της σύστασης καταπιστεύματος.
Οι φόροι ακίνητης περιουσίας και κληρονομιάς είναι αυτοί από τους οποίους οι μεγάλες περιουσίες αναζητούν συχνότερα ελάφρυνση. Αν και οι δύο όροι χρησιμοποιούνται συχνά εναλλακτικά, η διαφορά μεταξύ τους είναι βασικά ότι οι φόροι περιουσίας καταβάλλονται από την περιουσία του θανόντος, ενώ οι φόροι κληρονομιάς πληρώνονται από εκείνους που κληρονομούν τον πλούτο του θανόντος. Υπάρχουν νόμοι περί φόρου ακίνητης περιουσίας σε ομοσπονδιακό επίπεδο και νόμοι περί φόρου κληρονομιάς και περιουσίας σε κρατικό επίπεδο, όπου υπάρχει αρκετή μεταβλητότητα.
Ο νόμος για τις φορολογικές ελαφρύνσεις των ΗΠΑ του 2010 αύξησε την αξία του ομοσπονδιακού ανώτατου ορίου φόρου περιουσίας στα 5 εκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ (USD), με πραγματικό φορολογικό συντελεστή 35 τοις εκατό. Αυτό σημαίνει ότι οτιδήποτε σε μια περιουσία πάνω από το ανώτατο όριο των 5 εκατομμυρίων δολαρίων ΗΠΑ θα φορολογείται με 35 τοις εκατό, εκτός εάν πηγαίνει σε σύζυγο. Είναι αυτό το υπερβολικό ποσό που θέλουν να προστατεύσουν με καταπίστευμα όσοι έχουν μεγάλη περιουσία από τον φόρο κληρονομιάς.
Η αποφυγή του φόρου κληρονομιάς με ένα καταπίστευμα μεταφέρει ουσιαστικά κεφάλαια περιουσίας στους κληρονόμους χωρίς να τους υπόκεινται σε φόρο κληρονομιάς. Για τα φορολογικά έτη 2011 και 2012, οι παντρεμένοι στις ΗΠΑ θα μπορούν να συνδυάσουν τις ατομικές τους απαλλαγές από φόρο δώρων 5 εκατομμυρίων δολαρίων για να μεταφέρουν έως και 10 εκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ στους κληρονόμους τους, αφορολόγητα. Ωστόσο, τέτοιες εξαιρέσεις μπορούν να αλλάξουν, επομένως όσοι σχεδιάζουν τα κτήματά τους μπορεί να προσπαθήσουν να προστατεύσουν τα περιουσιακά τους στοιχεία και να μειώσουν τον φόρο κληρονομιάς με ένα καταπίστευμα γνωστό ως καταπίστευμα AB.
Το τμήμα “Α” ενός καταπιστεύματος AB ονομάζεται συνήθως το “συζυγικό” τμήμα του καταπιστεύματος. το τμήμα “Β” είναι γνωστό ως “παράκαμψη” ή “οικογενειακό”. Αυτά τα καταπιστεύματα μπορούν να συσταθούν μέσω διαθήκης ή ανακλήτου ζωντανού καταπιστεύματος. Αυτό το είδος εμπιστοσύνης επιτρέπει τον συνδυασμό των δύο εξαιρέσεων των συζύγων και, όταν ο ένας σύζυγος πεθαίνει, επιτρέπει στον επιζώντα σύζυγο να χρησιμοποιεί χρήματα από το καταπίστευμα για έξοδα διαβίωσης. Όταν πεθάνει ο δεύτερος σύζυγος, το μεγάλο ποσό απαλλαγής σημαίνει ότι, για όλα εκτός από τη μεγαλύτερη περιουσία, οι κληρονόμοι θα πληρώσουν είτε καθόλου είτε πολύ λίγο φόρο ακίνητης περιουσίας.
Οι φόροι κληρονομιάς, που επιβάλλονται από μεμονωμένα κράτη, είναι ένα διαφορετικό θέμα. Από το 2011, επτά πολιτείες των ΗΠΑ εισέπραξαν φόρο κληρονομιάς, ο οποίος κυμαινόταν από περίπου 1 τοις εκατό έως 20 τοις εκατό της αξίας της περιουσίας. Και οι επτά πολιτείες απαλλάσσουν τους συζύγους από αυτόν τον φόρο, καθώς και τα τέσσερα παιδιά και τα εγγόνια, επίσης. Συνήθως δεν είναι δυνατό να αποφευχθεί η καταβολή αυτού του φόρου κληρονομιάς με καταπίστευμα, επομένως μερικοί άνθρωποι βάζουν γλώσσα σε μια διαθήκη που καθοδηγεί την περιουσία να πληρώσει τυχόν φόρους κληρονομιάς για τους οποίους μπορεί να ευθύνονται οι κληρονόμοι.