Prawidłowo znany jako formularz maklerski, formularz BD jest dokumentem, który musi być złożony w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd w Stanach Zjednoczonych przez każdy dom maklerski, który chce działać w tym kraju. Formularze BD zawierają podstawowe informacje o pośrednictwie, takie jak finanse firmy i listę funkcjonariuszy firmy. Oto kilka faktów na temat formularza BD i dlaczego jest to ważny dokument.
Jednym z głównych celów SEC jest ograniczenie działalności nieetycznych i pozbawionych skrupułów domów maklerskich na terenie kraju. Posiadanie pod ręką informacji o każdym brokerze w Stanach Zjednoczonych umożliwia monitorowanie działalności i upewnienie się, że wszystkie transakcje dokonywane przez dom maklerski są zgodne z zasadami i regulacjami będącymi częścią prawa finansowego w USA. W zamian za złożenie formularza BD, SEC wydaje poświadczenia brokerowi, umożliwiając działanie operacji pod auspicjami rządu.
Zdecydowana większość firm i inwestorów nie będzie prowadzić interesów z brokerem, który nie ma takiej zgody, więc nie złożenie formularza BD wiąże się nie tylko z ryzykiem zamknięcia firmy. Brak poświadczeń, które są nagradzane w wyniku wypełnienia formularza BD, oznacza również niewielu, jeśli w ogóle, klientów.
Dom maklerski jest odpowiedzialny za regularne aktualizowanie informacji na formularzu BD. Niektóre firmy decydują się na aktualizację swojego formularza BD, gdy następuje zmiana w kierownictwie związanym z firmą lub gdy następuje poważna zmiana w zasobach finansowych firmy. SEC wymaga regularnego przeglądu i aktualizacji informacji, więc niektóre firmy po prostu postanawiają dokonywać jakichkolwiek aktualizacji w tym czasie okresowego przeglądu.
Firma brokerska, która otrzyma referencje po złożeniu formularza BD, działa w granicach wyznaczonych przez zasady i przepisy obowiązujące wszystkie instytucje finansowe. Nieprzestrzeganie tych przepisów może skutkować zawieszeniem i ewentualnym cofnięciem tych poświadczeń. Utrata zgody SEC może być katastrofalna dla firmy maklerskiej, ponieważ wiele form dostępu do możliwości inwestycyjnych jest zamkniętych, a wielu klientów odchodzi, aby znaleźć inną firmę, która zachowa zgodę SEC. Chociaż formularz BD może wydawać się drobną papierkową robotą, prawidłowe wypełnienie formularza może zapewnić wiele możliwości rozwoju i ekspansji na przestrzeni lat.