Spłata ratalna to spłata pieniężna udzielonej pożyczki. Jest to płatność okresowa, która zazwyczaj ma z góry określoną kwotę, która obejmuje procent odsetek oraz procent kapitału. Istnieje możliwość zmiany wysokości raty, jeśli sama pożyczka ma zmienną stopę procentową, co jest powszechne w przypadku niektórych kredytów hipotecznych lub kredytów studenckich.
Spłata ratalna jest powszechnym rodzajem planu spłaty wielu pożyczek. Pożyczki samochodowe, kredyty hipoteczne, pożyczki pod zastaw domu lub pożyczki studenckie to zazwyczaj pożyczki ratalne. Oznacza to, że pożyczkobiorca często otrzymuje zestawienie z liczbą rat pozostałych kredytu. Na przykład pięcioletnia pożyczka samochodowa będzie składać się z 60 rat o równej wysokości lub jednej raty miesięcznie.
Płacąc trochę więcej od ustalonej z góry kwoty, często można spłacić pożyczkę w jeszcze krótszym okresie, ale ważne jest, aby przeczytać drobny druk i ustalić, czy nie ma kary za przedpłatę. To nie jest powszechne, ale się zdarza. W większości przypadków pożyczka o stałym oprocentowaniu będzie miała ratę, która pozostaje taka sama przez cały okres trwania pożyczki, chyba że z pożyczkodawcą uzgodniono inny rodzaj planu spłaty. Pożyczki o zmiennym oprocentowaniu będą oczywiście powodować, że wysokość miesięcznej spłaty również się zmieni.
Pożyczka ratalna różni się od odnawialnej linii kredytowej tym, że odnawialna linia kredytowa może być spłacana i wykorzystywana wielokrotnie, a wysokość spłaty będzie uzależniona od miesięcznego salda. W kredycie ratalnym spłata raty oparta jest na początkowej kwocie kredytu powiększonej o odsetki, które będą naliczane przez cały okres kredytowania. W niektórych pożyczkach ratalnych, równe kwoty kapitału i odsetek są spłacane w każdej miesięcznej spłacie, ale inne pożyczki zaczynają się od tego, że więcej jest przeznaczanych na odsetki, a mniej na kapitał każdego miesiąca.
Z biegiem czasu stosunek ten będzie się odwracał, aż do momentu spłaty wszystkich odsetek, a cała spłata trafi do kwoty głównej. Zostanie to określone w dokumentacji pożyczki. Pożyczki ratalne są korzystne z wielu powodów, ale przede wszystkim dlatego, że zazwyczaj nie powodują niespodzianek; kredytobiorcy łatwo zaplanować spłatę rat w miesięcznym budżecie.