Harmonogram amortyzacji tylko odsetki wyszczególnia miesięczną spłatę pożyczki z opcją tylko odsetki. W takiej pożyczce istnieje określony okres, w którym pożyczkobiorca może spłacić tylko część odsetkową pożyczki, co skutkuje niższymi miesięcznymi płatnościami przez określony czas. W przypadku pożyczki w pełni zamortyzowanej wszystkie płatności dokonywane na rzecz pożyczkodawcy obejmują alokację na kapitał lub pożyczoną kwotę oraz alokację na część odsetkową pożyczki.
Większość pożyczek tylko oprocentowanych jest podzielona na dwa różne i odrębne okresy. Istnieje tylko okres odsetkowy, w którym pożyczkobiorca jest odpowiedzialny tylko za spłatę odsetek od pożyczki. Długość okresu tylko odsetkowego będzie się różnić w zależności od konkretnych warunków pożyczki. Po jej zakończeniu, pożyczka zostanie zrestrukturyzowana i będzie wymagała w pełni zamortyzowanych płatności przez pozostałą część okresu pożyczki.
Zaletą pożyczki tylko oprocentowanej jest to, że oferuje niższe miesięczne spłaty we wczesnym okresie pożyczki. Kredytobiorcy, którzy wybierają ten rodzaj kredytu, często robią to, gdy planują sprzedaż lub refinansowanie domu w krótkim czasie po zakupie. Kiedy ceny domów znajdują się w okresie gwałtownej aprecjacji, pożyczka tylko oprocentowana zapewnia pożyczkobiorcy możliwość dokonywania niskich spłat miesięcznych, dopóki dom nie zostanie odsprzedany z zyskiem lub zrefinansowany.
W ten sposób działa harmonogram amortyzacji wyłącznie odsetkowej. W tym przykładzie założono, że pożyczkobiorca chce kupić dom za 100,000 5.5 dolarów amerykańskich (USD) przy oprocentowaniu 30%. Jeśli pożyczka jest kredytem hipotecznym na 15 lat, z opcją tylko na 15 lat, miesięczne spłaty przez pierwsze 458.33 lat pożyczki wyniosą 30 USD. Po upływie okresu samych odsetek, w pełni zamortyzowana miesięczna rata za drugą połowę 817.08-letniego okresu kredytowania wzrośnie do XNUMX USD.
W przeciwieństwie do harmonogramu amortyzacji samych odsetek, jeśli ten sam kredytobiorca wybierze konwencjonalny 30-letni kredyt hipoteczny, miesięczna spłata przez cały okres pożyczki wyniesie 567.69 USD. Pierwsza spłata konwencjonalnej pożyczki składałaby się z 458.33 USD na odsetki od pożyczki i 109.46 USD, które są przeznaczone na kapitał. Jednak druga spłata konwencjonalnej pożyczki, nadal wynosząca 567.69 USD, składałaby się z 457.83 USD na odsetki i 109.96 USD na kapitał. Ostatnia spłata pożyczki, ponownie w wysokości 567.79 USD, składałaby się z alokacji 2.59 USD na odsetki i 565.20 USD na kapitał.
Powyższy przykład ilustruje możliwą wadę planu amortyzacji samych odsetek. W przypadku pożyczki tylko z odsetkami niższe miesięczne płatności na początku faktycznie zwiększają całkowitą kwotę, którą pożyczkobiorca spłaca pożyczkodawcy. Biorąc powyższe przykłady, ktoś, kto pożycza 100,000 204,404 USD z konwencjonalnym harmonogramem amortyzacji, spłaci 229,575 XNUMX USD przez cały okres pożyczki. Kredytobiorca, który zdecyduje się na harmonogram amortyzacji tylko odsetek, spłaci XNUMX XNUMX USD przez cały okres pożyczki.
Inną możliwą wadą harmonogramu amortyzacji tylko odsetek jest to, że pożyczkobiorca, który zdecyduje się na spłatę tylko odsetek, nie zgromadzi żadnego kapitału własnego, poza wzrostem wartości nieruchomości. W przypadku braku płatności na poczet kapitału w okresie tylko odsetek, saldo kapitału nie zaczyna się zmniejszać, dopóki kredytobiorca nie dokona płatności powyżej kwoty odsetek. Konsumenci zainteresowani pożyczką z opcją tylko oprocentowania powinni skontaktować się z pożyczkodawcą hipotecznym, aby uzyskać więcej informacji.