Publiczna instytucja finansowa pobiera środki od klientów i lokuje je w aktywach finansowych. Do najpowszechniejszych aktywów finansowych należą depozyty, pożyczki i obligacje emitowane przez publiczną instytucję finansową lub przez nią składane. Celem tego procesu jest uzyskanie zwrotu z funduszy klientów i zapewnienie tych zwrotów klientom. Instytucje finansowe są publiczne, gdy rząd jest właścicielem organizacji.
Publiczne instytucje finansowe będące własnością państwa są zazwyczaj instytucjami ściśle regulowanymi. Władze krajowe, regionalne lub lokalne mogą tworzyć reguły, które pozwalają tym organizacjom istnieć. Powszechną formą tych instytucji jest kasa kredytowa dla pracowników państwowych lub lokalnych. Instytucje te nie tylko zajmują się sprawdzaniem listy płac i innymi usługami bankowymi, ale także obsługują pożyczki i inwestycje w fundusze na zainwestowany kapitał. Rząd obsługuje te instytucje jako korzyść dla pracowników rządowych i udzielanie pożyczek na poprawę otaczającej gospodarki.
Wszystkie instytucje finansowe działają w podobny sposób. Celem publicznej instytucji finansowej nie jest jednak zarabianie pieniędzy dla zainwestowanych interesariuszy. Celem jest często pomoc w zapewnieniu funduszy rządowi i jego pracownikom. Na przykład instytucja finansowa będąca własnością państwa może zapewnić środki z odsetek uzyskanych z pożyczek lub obligacji na opłacenie różnych usług rządowych. Innym razem publiczna instytucja finansowa może emitować obligacje inwestorom na pokrycie kosztów związanych z ulepszeniami publicznymi.
Członkostwo może być konieczne do umieszczenia środków w publicznej instytucji finansowej. Jedynym sposobem na osiągnięcie tego członkostwa jest często uzyskanie pracy rządowej. Jednak w niektórych przypadkach osoba fizyczna może być w stanie nabyć obligacje zainwestowane przez instytucję. Obligacje te mogą być specjalną sprzedażą lub sprzedażą publiczną dużym inwestorom, którzy mogą zapewnić instytucji środki na ulepszenia. Publiczna instytucja finansowa często przedstawia zasady lub oświadczenia dotyczące tych szczególnych działań.
Ulokowanie środków w publicznej instytucji finansowej niekoniecznie gwarantuje wyższą stopę zwrotu niż bank prywatny. W większości przypadków instytucja publiczna nadal musi działać zgodnie z wytycznymi lub zasadami dla instytucji finansowych. Obejmuje to oferowanie określonych stawek dla zainwestowanych środków, w szczególności obligacji i pożyczek emitowanych za pieniądze klientów. Wypłaty odsetek i innych zysków z zainwestowanych środków często przychodzą okresowo i mają odpowiednie zestawienie. Oświadczenie opisuje i wyszczególnia zainwestowane środki wraz z odsetkami uzyskanymi za określony okres.