Znany również jako portfel efektywny, optymalny portfel to zbiór aktywów, które odpowiednio pomagają inwestorowi w osiągnięciu jego celów finansowych. Portfel tego typu jest skonfigurowany tak, aby zawierał aktywa, z którymi inwestor czuje się komfortowo i które niosą ze sobą poziom ryzyka, który dobrze pasuje do ogólnej strategii inwestycyjnej stosowanej przez inwestora. Ustalenie, czy portfel jest efektywny lub optymalny, czy nie, jest nieco subiektywne, ponieważ to, co jest dobre dla jednego inwestora, może, ale nie wielu, służyć potrzebom innego inwestora w równym stopniu.
Aby określić, czy portfel jest naprawdę optymalny, należy dokładnie przyjrzeć się preferencjom i celom inwestorów. Często wiąże się to z oceną ogólnego podejścia inwestora do finansów w ogóle. Ktoś, kto jest bardzo konserwatywny w kwestii pieniędzy, może czuć się bardzo niekomfortowo z zakupem aktywów, które charakteryzują się wysokim wskaźnikiem zmienności. W takim przypadku optymalnym projektem portfela będzie nabycie aktywów, które niosą ze sobą mniejsze ryzyko, ale nadal oferują najlepszą możliwą stopę zwrotu dla tego poziomu zmienności.
Dla inwestorów, którzy są gotowi podjąć większe ryzyko, zbiór nieco konserwatywnych aktywów o niższych zyskach byłby prawdopodobnie nie do przyjęcia. W takim przypadku optymalny portfel skoncentruje się na nabywaniu akcji, towarów i innych inwestycji, które dają możliwość uzyskania wyższej stopy zwrotu. Chociaż istnieje możliwość uzyskania wyższych zwrotów, inwestycje są również bardziej zmienne, co zwiększa możliwość poniesienia po drodze pewnych strat.
Wielu inwestorów uważa, że optymalny portfel będzie zawierał szereg opcji inwestycyjnych. Chodzi o to, że włączenie kilku różnych rodzajów inwestycji pomaga zbilansować portfel w taki sposób, że poniesienie straty jest mniej prawdopodobne. Na przykład niektórzy uważają, że optymalną strategią portfelową jest uwzględnienie mieszanki akcji o niskim, średnim i wysokim poziomie zmienności, kilku emisji obligacji i jednego lub dwóch towarów. Kiedy jeden rodzaj inwestycji przeżywa pewien spadek, inne rodzaje zapewniają stabilność portfela, a zyski w innych sektorach rekompensują wszelkie straty w jednym obszarze.
Najlepszym sposobem na opracowanie optymalnego portfela jest ścisła współpraca z brokerem, który może pomóc inwestorowi stworzyć idealną strategię inwestycyjną. Może to zająć trochę czasu, ponieważ broker i inwestor nauczą się, jak współpracować, a inwestor lepiej pozna, jakie rodzaje inwestycji będzie mu wygodnie autoryzować. Z dbałością o szczegóły i uwzględniając czynnik preferencji inwestora, możliwe jest zbudowanie idealnego portfela, który zachowuje równowagę między ryzykiem a zwrotem i pomaga inwestorowi osiągnąć jego cele finansowe.