Analiza jakościowa to praktyka analizowania czegoś w oparciu o metody subiektywne, poza jakimikolwiek danymi faktycznymi lub statystycznymi. Jeśli chodzi o finanse, ten rodzaj analizy skupia się na mierzeniu potencjalnych inwestycji w oparciu o coś innego niż surowe liczby. Wiele rodzajów strategii może być zaangażowanych w analizę jakościową, w tym badanie zarządzania firmą, analizę programów marketingowych lub ocenę siły marki konkretnej firmy, żeby wymienić tylko kilka. Inwestorzy mogą wykorzystać przeczucia, które czerpią z tych informacji w połączeniu z liczbami, aby podjąć świadomą decyzję dotyczącą potencjalnej inwestycji.
Istnieje pozornie nieskończona ilość danych statystycznych, które można uzyskać, badając bilans firmy lub wyniki akcji w przeszłości, wraz z przydatnymi wskaźnikami dotyczącymi poziomu zadłużenia i kapitału firmy, które mierzą siłę finansową. Ale te liczby mogą czasami wprowadzać w błąd, jeśli są brane za wartość nominalną, a podążanie za nimi na ślepo może być problematyczne. Analiza jakościowa obraca się wokół tych aspektów działalności, których nie można zmierzyć liczbami, ale które nadal mają wyraźny wpływ na to, czy firma będzie prosperować, czy upaść w panującym środowisku gospodarczym.
Jako przykład statystycznej dysproporcji, która wskazuje na konieczność takiej analizy, wyobraź sobie nową firmę, która agresywnie próbuje wprowadzić na rynek swój produkt. Ten marketing może być kosztowny, w wyniku czego dane statystyczne mierzące zadłużenie firmy mogą wyglądać dość niepokojąco. Jednak jeśli ta strategia marketingowa zdoła przykuć uwagę dużej części populacji, prawdopodobnie firma będzie miała dramatyczny wzrost. Dopiero analiza jakościowa tej strategii może wykazać, że ta firma jest tak opłacalną okazją inwestycyjną.
Jedną z najczęstszych metod finansowej analizy jakościowej jest dokładna kontrola zarządzania konkretną firmą. Na przykład firma borykająca się z problemami na papierze może być w stanie zatrudnić kandydatów na stanowiska kierownicze z udokumentowanymi osiągnięciami w innych firmach. Wiedza o tym, w jaki sposób to kierownictwo woli prowadzić interesy, jest również kluczowa, ponieważ prawdopodobnie wdrożą swój szczególny styl po przybyciu.
Jakość marki to kolejne popularne narzędzie dla tych, którzy chcą ćwiczyć analizę jakościową. Firma, która odniosła sukces w przeszłości i cieszy się godną zaufania marką w swojej konkretnej branży, jest bardziej skłonna do wyjścia z trudnych czasów niż firma bez takiej historii. Ponadto znajomość konkurencji, z jaką mierzy się dany biznes, jest niezbędna do określenia jego potencjału. Jeśli firma ma wiele pozytywów, ale wkracza w branżę o ugruntowanych nazwach, nadal prawdopodobnie czeka ją ciężka walka o sukces.