Bardzo zalecaną inwestycją dla wszystkich inwestorów jest całkowity fundusz indeksów giełdowych. Fundusze te są zasadniczo funduszami wzajemnymi, które replikują indeks rynkowy, gwarantując w ten sposób zwroty zbliżone do rynku i zmniejszone ryzyko. Inwestorzy mogą wybierać spośród kilku całkowitych funduszy indeksowych giełdowych, które replikują indeksy z całego świata. Przed dokonaniem inwestycji inwestorzy będą chcieli wziąć pod uwagę kilka czynników przy ocenie wyników funduszu indeksowego. Fundusze różnią się stopą zwrotu, strategią, opłatami, liczbą udziałów i inwestycją początkową.
Często opłaty za zarządzanie są tym, co odróżnia wszystkie fundusze indeksów giełdowych od funduszy inwestycyjnych. Podobnie jak zwykły fundusz powierniczy, całkowity fundusz indeksów giełdowych ponosi zarówno opłaty transakcyjne, jak i opłaty za utrzymanie. Opłaty są na ogół niższe, ponieważ skład funduszu opiera się na całej strukturze rynku, co znacznie ogranicza badania i czas wymagany do wyboru akcji i obsługi funduszu. Najważniejszą opłatą różnicującą całkowite fundusze indeksów giełdowych jest opłata transakcyjna, która jest bezpośrednio związana z częstotliwością obrotu akcjami indeksu.
Dostępne fundusze różnią się liczbą posiadanych akcji firmy. Nazwa funduszu często wskazuje liczbę udziałów, takich jak Russell 3000, ale inne fundusze — takie jak Wilshire 5000 — zawierają więcej, niż sugeruje nazwa. Fundusz indeksowy, który sztywno utrzymuje określoną liczbę udziałów spółki, częściej obraca akcjami niż fundusze, które podlegają wahaniom. Handel akcjami określany jest jako wskaźnik obrotu, a fundusze indeksowe o wyższym wskaźniku obrotu będą pobierać wyższe opłaty za zarządzanie. Inwestorzy powinni wziąć pod uwagę wskaźnik obrotu funduszu przy podejmowaniu decyzji o inwestowaniu.
Inną kwestią, o której inwestorzy muszą pamiętać, jest inwestycja początkowa. W zależności od tego, w jaki sposób inwestor kupuje papier wartościowy, może być zobowiązany do dokonania minimalnej inwestycji. Jeśli dana osoba inwestuje bezpośrednio za pośrednictwem towarzystwa funduszy wzajemnych, może być zmuszona do zainwestowania od 3,000 do 10,000 XNUMX dolarów amerykańskich (USD). Jeśli inwestor kupi fundusz notowany na giełdzie jako elektroniczny fundusz transferowy (ETF), będzie mógł zainwestować dowolną kwotę.
Innym kluczowym elementem wyników funduszu indeksowego jest wysokość ponoszonych podatków. To, jak często fundusz obraca akcjami i jak inwestorzy inwestują w fundusz, wpływa na obciążenie podatkowe. Inwestorzy są również opodatkowani od otrzymanych dywidend, choć wartość ta nie będzie się znacząco różnić między funduszami indeksowymi.
Inwestor będzie chciał zastanowić się, jak dobrze fundusz pasuje do jego strategii portfelowej. Inwestorzy powinni dążyć do zdywersyfikowanego portfela, ponieważ zmniejsza to ryzyko. Całkowity fundusz indeksów giełdowych replikuje indeks ogólnorynkowy, zmniejszając w ten sposób ryzyko portfela. Fundusze różnią się pod względem alokacji aktywów w akcje spółek o małej, średniej i dużej kapitalizacji, a zatem ryzyko i zwroty nieznacznie się różnią. Wyniki i strategia funduszu powinny być zgodne z celami inwestora.
Inwestor może chcieć poważnie rozważyć alokację części swoich aktywów inwestycyjnych do funduszu indeksów giełdowych ogółem. Z definicji fundusz ma na celu replikowanie wyników rynkowych. Fundusze inwestycyjne zwykle zwracają mniej niż rynek po odliczeniu opłat za zarządzanie. Podkreśla to fakt, że wybór dobrych akcji nie jest dobrze rozumiany. W ten sposób, inwestując w fundusz z całkowitym indeksem giełdowym, inwestorzy zmniejszają ryzyko inwestowania w słabe akcje i konsekwentnie uzyskują zwrot zbliżony do ogólnego zysku rynkowego.