Pośrednicy kredytowi, którzy odpowiadają za składanie wniosków o kredyty konsumenckie oraz aktywne poszukiwanie potencjalnych kredytobiorców konsumenckich, nazywani są inicjatorami hipotecznymi. Aby zostać inicjatorem kredytu hipotecznego, trzeba mieć przynajmniej dyplom ukończenia szkoły średniej, a niektóre firmy finansowe wymagają od pożyczkodawców uzyskania jakiegoś stopnia naukowego. Kredytodawcy muszą dobrze rozumieć zarządzanie kredytami i udzielanie kredytów, więc każdy, kto chce zostać inicjatorem hipotecznym, musi najpierw przejść formalne szkolenie kredytowe. Ponadto przepisy w niektórych krajach wymagają, aby pożyczkodawcy przeszli klasę licencyjną lub certyfikacyjną.
Inicjator kredytu hipotecznego musi być w stanie wyjaśnić, w jaki sposób obliczane są odsetki i struktury płatności w przypadku długoterminowych kredytów mieszkaniowych. W związku z tym niektóre firmy finansowe wymagają, aby każdy, kto chce zostać inicjatorem kredytu hipotecznego, posiadał wykształcenie wyższe z zakresu finansów, rachunkowości lub pokrewnej dziedziny. W niektórych krajach istnieją kursy uniwersyteckie, które są specjalnie zaprojektowane, aby szkolić ludzi do kariery w udzielaniu kredytów hipotecznych.
Firmy finansowe często zatrudniają wewnętrznych trenerów, którzy prowadzą szkolenia kredytowe dla nowo zatrudnionych pożyczkodawców hipotecznych. Zajęcia te koncentrują się na nauczeniu nowych pożyczkodawców, jak korzystać z równań finansowych, takich jak wskaźnik zadłużenia do dochodu (DTI), aby określić, czy potencjalni pożyczkobiorcy mogą sobie pozwolić na zaciągnięcie pożyczek. W wielu krajach działają krajowe biura kredytów konsumenckich, które gromadzą informacje o dawnych zwyczajach pożyczkowych i historii płatności konsumentów. Każdy, kto chce zostać inicjatorem kredytu hipotecznego, musi uczestniczyć w szkoleniach, podczas których wyjaśniane są raporty kredytowe. Oprócz zajęć formalnych, inicjatorzy kredytów hipotecznych zwykle przechodzą szkolenie w miejscu pracy, które zwykle obejmuje przyjmowanie wniosków kredytowych pod kierunkiem uznanego pożyczkodawcy.
W niektórych krajach kredytodawcy hipoteczni są zarejestrowani w lokalnej lub krajowej agencji rządowej. Proces rejestracji zazwyczaj obejmuje zdanie przez kredytodawcę hipotecznego testu, po którym zwycięscy kandydaci lub ich pracodawcy muszą uiścić opłatę licencyjną lub certyfikacyjną. W wielu przypadkach kredytodawcy hipoteczni muszą regularnie uczęszczać na zajęcia edukacyjne. Zajęcia te sprawdzają wiedzę kredytodawcy na temat nowych przepisów kredytowych i szeroko dostępnych produktów hipotecznych. Kredytodawcy, którzy nie ukończą zajęć, mogą stracić licencje na udzielanie kredytów hipotecznych.
W wielu krajach obowiązują przepisy, które kontrolują sprzedaż i marketing niektórych rodzajów produktów kredytowych, takich jak odwrócone kredyty hipoteczne i inne rodzaje ujemnych kredytów amortyzacyjnych. Każdy, kto chce zostać pożyczkodawcą hipotecznym, musi uczestniczyć w zajęciach certyfikacyjnych, zanim będzie mógł nabyć sprzedaż tych produktów. Ponieważ popyt na niekonwencjonalne produkty jest często mniejszy niż w przypadku standardowych kredytów mieszkaniowych, niektóre firmy finansowe zezwalają na sprzedaż tych produktów tylko doświadczonym urzędnikom ds. Pożyczek, więc nowo zatrudnieni kredytodawcy nie muszą uzyskiwać tego certyfikatu.