Wierzyciele, którym dłużnicy są winni pieniądze, mają prawo do odzyskania tego, co jest im należne zgodnie z ustawą o prawach wierzyciela. Gdy dłużnik nie spłaca swoich długów z powodu upadłości lub z jakiegokolwiek innego powodu, wierzyciel może zajmować się tym w sądzie lub poza nim. Wierzyciel może zatrudnić pełnomocnika do spraw praw wierzyciela, który specjalizuje się w procesach sądowych przeciwko dłużnikom. Większość wierzycieli próbuje skontaktować się z dłużnikami za pomocą wezwania do zapłaty, a następnie wynająć agencję windykacyjną, która spróbuje odzyskać dług zarówno listownie, jak i telefonicznie.
Agencje windykacyjne podlegają ustawie o uczciwych praktykach windykacyjnych (FDCPA). Muszą przestrzegać określonych przepisów podczas ściągania długów dla swoich klientów-wierzycieli, w tym nie nadużyć lub nękać dłużników. Zgodnie z FDCPA firmy windykacyjne mogą wielokrotnie telefonować i wysyłać dłużnikom wezwanie do zapłaty. Pisma muszą być w kopertach, w których nie ma informacji o firmie windykacyjnej, a telefony inkasentów, na które odpowiada ktoś inny niż dłużnik, nie mogą zawierać żadnych informacji o zadłużeniu. Kolekcjoner musi raczej powiedzieć, że dzwoni w ważnej sprawie biznesowej.
Wierzyciele mają prawo wytoczyć powództwo przeciwko dłużnikowi oraz przysługują im określone uprawnienia wierzyciela upadłościowego. Na przykład wierzyciele mają prawo do udziału w masie upadłości dłużnika, co może obejmować zwrot podatku i opcje na akcje. Wierzyciele nie mają prawa do planów 401(k) i niektórych planów oszczędności emerytalnych. Adwokat ds. praw wierzyciela może doradzać wierzycielom w każdym stanie lub kraju, ponieważ dokładne przepisy dotyczące upadłości i prawa wierzycieli są różne.
Dokładne prawa wierzyciela zależą również od tego, czy dług jest zabezpieczony czy niezabezpieczony. Zasadniczo dług zabezpieczony zawsze dotyczy majątku, podczas gdy dług niezabezpieczony nie. Dług zabezpieczony oznacza, że pożyczka zawierała zabezpieczenie. Na przykład umowa kredytu samochodowego może określać, że wierzycielowi przysługuje prawo do odzyskania praw do pojazdu, jeśli dłużnik nie dokona uzgodnionych płatności. Dług niezabezpieczony odnosi się do należnych pieniędzy, które nie zawierały żadnego zabezpieczenia, takiego jak zadłużenie z tytułu karty kredytowej.
Przykładem praw wierzycieli z wierzytelności zabezpieczonych są hipoteki. Kredyt hipoteczny zabezpiecza kredyt mieszkaniowy, ponieważ jeśli nie zostanie spłacony przez dłużnika, wierzyciel może odebrać dom. Niezabezpieczony dług jest często trudniejszy do odzyskania. Ten typ zazwyczaj polega na wysyłaniu przez wierzyciela zawiadomień, zatrudnianiu firm windykacyjnych lub wybieraniu pozwu.