Η καθαρή μη πραγματοποιηθείσα ανατίμηση αναφέρεται στο χρηματικό ποσό που έχει ανέβει ένα απόθεμα σε έναν αναβαλλόμενο φορολογικό λογαριασμό, προτού το απόθεμα πωληθεί. Η ανατίμηση αναφέρεται στο γεγονός ότι η μετοχή έχει ανέβει σε αξία. Η ανατίμηση δεν έχει πραγματοποιηθεί επειδή η μετοχή δεν έχει πουληθεί ακόμα, επομένως τα κέρδη ή η αύξηση της αξίας δεν έχουν ληφθεί ακόμη από τον επενδυτή. Θεωρείται επίσης ως καθαρή μη πραγματοποιηθείσα ανατίμηση, επειδή βρίσκεται σε αναβαλλόμενο φορολογικό λογαριασμό, επομένως δεν χρειάζεται να γίνουν εκπτώσεις φόρων για αυτό.
Ας υποθέσουμε, για παράδειγμα, ότι ένα άτομο αγοράζει 100 μετοχές μετοχών σε $1 δολάριο ΗΠΑ (USD). Αυτό το άτομο ξόδεψε $100 USD για να αγοράσει τη μετοχή. Πιθανότατα πλήρωσε επίσης μια προμήθεια, επομένως η αγορά πιθανότατα κόστιζε περίπου $107 έως $110 USD, ανάλογα με το ποσό της προμήθειας που καταβλήθηκε. Εάν η τιμή της μετοχής αυξηθεί στα $2 USD ανά μετοχή, ο επενδυτής έχει τώρα $200 USD. Η εκτίμησή του – ή η άνοδος της αξίας του ενεργητικού του – ήταν $90 έως $93 USD ανάλογα με το ποσό της προμήθειας που πλήρωσε.
Καθώς η ανατίμηση της μετοχής είναι μόνο στα χαρτιά μέχρι το άτομο να πουλήσει τη μετοχή, αυτή η ανατίμηση δεν έχει πραγματοποιηθεί. Εάν αυτό το απόθεμα αγοράστηκε σε λογαριασμό 401(k), η αύξηση της μετοχής δεν φορολογείται επίσης, καθώς η μετοχή είναι λογαριασμός με αναβολή φόρου σύμφωνα με τους κανόνες της Υπηρεσίας Εσωτερικών Εσόδων (IRS). Ως εκ τούτου, αυτό είναι το καθαρό ποσό εκτίμησης που έχει βιώσει το άτομο.
Η κατανόηση της έννοιας της καθαρής μη πραγματοποιηθείσας ανατίμησης είναι σημαντική για τους επενδυτές που πρέπει να κάνουν αλλαγές στα σχέδιά τους 401(k). Εάν, για παράδειγμα, ένα άτομο εγκαταλείψει τον εργοδότη του που πρόσφερε το 401(k), αυτό το άτομο μπορεί να βρεθεί αντιμέτωπο με μια επιλογή όσον αφορά το τι να κάνει με τα κεφάλαια στο 401(k). Εάν υπήρξε καθαρή μη πραγματοποιηθείσα ανατίμηση στα αμοιβαία κεφάλαια, είναι σοφή ιδέα να μεταφερθούν αυτά τα κεφάλαια σε άλλη μορφή αναβαλλόμενου φορολογικού λογαριασμού επένδυσης, όπως ένας Ατομικός Λογαριασμός Συνταξιοδότησης (IRA).
Η μετατροπή των κεφαλαίων σε έναν IRA επιτρέπει στο άτομο όχι μόνο να αποφύγει τις κυρώσεις που σχετίζονται με τη ρευστοποίηση ενός 401(k), αλλά επιτρέπει επίσης στην επένδυση να παραμείνει αφορολόγητη. Εάν ο επενδυτής δεν έπαιρνε μια τέτοια απόφαση και αντ ‘αυτού είτε διοχέτευε τα χρήματα σε λογαριασμό που δεν είχε αναβολή φόρου, είτε εξαργύρωνε το 401(k), θα έπρεπε να πληρώσει σημαντικούς φόρους επί της καθαρής μη πραγματοποιηθείσας ανατίμησης των περιουσιακών στοιχείων του λογαριασμός.