Μια δημοτική εταιρεία είναι μια τοπική δικαιοδοσία, όπως μια πόλη, μια κωμόπολη ή ένα χωριό, που έχει ενσωματωθεί σύμφωνα με τους νόμους μιας ελεγχόμενης δικαιοδοσίας για να της επιτρέψει να αυτοκυβερνηθεί σε σχέση με τοπικά θέματα. Η ελεγκτική δικαιοδοσία εγκρίνει ένα καταστατικό σύστασης ή άλλο νόμο που επιτρέπει στους πολίτες να ψηφίζουν υπέρ της τοπικής αυτοδιοίκησης ώστε να λειτουργεί ως ανεξάρτητη νομική οντότητα. Τα στελέχη της τοπικής αυτοδιοίκησης υποβάλλουν ιδρυτικό έγγραφο και τους εκδίδεται καταστατικό, που μνημονεύει το νέο καθεστώς της περιοχής.
Η δημοτική ένωση εγκρίνεται από μια κυβερνητική δικαιοδοσία με αποκλειστική νομική εξουσία, όπως μια πολιτεία ή μια επαρχία. Η πολιτεία ή η επαρχία αφαιρεί μέρος της δικής της εξουσίας για να επιτρέψει σε μια τοπική περιοχή να αυτοκυβερνηθεί σε θέματα που αφορούν θέματα ποιότητας ζωής, υπό την προϋπόθεση ότι η τοπική κυβέρνηση δεν εγκρίνει νόμο που να έρχεται σε σύγκρουση με τους νόμους της ισχύουσας δικαιοδοσίας. Μια δημοτική εταιρεία χειρίζεται ζητήματα όπως η κυκλοφορία, οι αδειοδοτήσεις επιχειρήσεων, τα διατάγματα υγείας και ασφάλειας και η εξουσιοδότηση δικαστών και δικαστηρίων μικροδιαφορών. Πολλές χώρες σε όλο τον κόσμο χρησιμοποιούν αυτού του είδους την τοπική προσαρμογή των αρχών, συμπεριλαμβανομένων των ΗΠΑ, του Καναδά και του Ηνωμένου Βασιλείου.
Η παραχώρηση εξουσίας σε δημοτικές εταιρείες ονομάζεται αστυνομική εξουσία. Επιτρέπει σε μια τοπική κυβέρνηση να δημιουργήσει το δικό της αστυνομικό τμήμα και να ψηφίσει νόμους για να επιβάλει την τάξη και να ρυθμίσει τη συμπεριφορά των πολιτών στην επικράτειά της. Το σκεπτικό πίσω από αυτήν την επιχορήγηση είναι το τεκμήριο ότι οι τοπικές κυβερνήσεις είναι καλύτερα εξοπλισμένες για να καθορίσουν τα πρότυπα που θα πρέπει να ισχύουν για τη συνήθη ζωή σε ένα τοπικό πλαίσιο από μια περιφερειακή ή ομοσπονδιακή κυβέρνηση.
Μια δημοτική εταιρεία έχει τα ίδια δικαιώματα και εξουσία με μια τακτική εταιρεία με καθεστώς ανεξάρτητης νομικής οντότητας. Για την πόλη, την κωμόπολη ή το χωριό που έχει ενσωματωθεί, αυτό σημαίνει ότι έχει τη δυνατότητα να συνάψει συμβάσεις με μέρη του ιδιωτικού τομέα για αγαθά και υπηρεσίες. Μπορεί επίσης να συγκεντρώσει χρήματα από το κοινό με την έκδοση τίτλων, όπως δημοτικά ομόλογα, με τον ίδιο τρόπο όπως μια κανονική εταιρεία. Εξίσου σημαντικό, οι ιδιώτες μπορούν να μηνύσουν μια τοπική αυτοδιοίκηση για ένα ευρύ φάσμα παραλείψεων, από αμέλεια στη συντήρηση δημοτικών υπηρεσιών και εγκαταστάσεων έως κατάχρηση εξουσίας από την αστυνομία ή άλλους κυβερνητικούς αξιωματούχους.
Οι τοπικές κυβερνήσεις που οργανώνονται ως δημοτική εταιρεία διατηρούν έναν τοπικό προϋπολογισμό και μπορούν να υπολογίζουν φόρους για την υποστήριξη των δημοτικών υπηρεσιών. Συχνά είναι σε καλύτερη θέση να διαπραγματευτούν για υποστήριξη από την κυβερνητική δικαιοδοσία επειδή έχουν τη δική τους εκλεγμένη κυβερνητική ιεραρχία, όπως δήμαρχος και δημοτικό συμβούλιο, που έχουν σημαντική επιρροή στον τοπικό πληθυσμό.