Przypisanie dywidendy ma miejsce w regionach, które działają w systemie podatku od przypisań. W ramach tej formy zarządzania firmy płacą podatek od dywidend przed dokonaniem wypłat. W ten sposób korporacje przenoszą korzyści podatkowe na inwestorów, ponieważ system podatku od naliczania dywidendy eliminuje podwójny podatek płacony zarówno przez firmy, jak i inwestorów, który jest nieodłączny w niektórych regionach, w tym w Stanach Zjednoczonych.
Spółki wypłacają dywidendy ze swoich zysków jako nagrodę dla akcjonariuszy, w formie gotówki lub akcji. W systemie podatkowym, w którym nie stosuje się przypisania, inwestorzy zazwyczaj są zobowiązani do zapłaty podatku regionalnego od tej dystrybucji. W ramach naliczenia dywidendy spółka pokrywa rachunek za podatek i może zaliczyć lub przypisać tę kwotę swoim udziałowcom. Przypisania dywidendy są znane jako „dywidendy frankowane”.
W niektórych przypadkach inwestorzy otrzymujący wypłaty w ramach odliczenia dywidendy mają pokrycie całego podatku, podczas gdy w innych przypadkach ulga podatkowa na poczet zobowiązania zostaje rozszerzona na akcjonariusza, inwestora posiadającego akcje zwykłe lub uprzywilejowane w spółce. Decyduje o tym kilka czynników, w tym przedział podatkowy inwestora. Po pierwsze, firma płaci podatek od dochodu, który jest uzyskiwany rządowi, w którym ta korporacja ma siedzibę. Kiedy firma wypłaca dywidendy, akcjonariusze otrzymują kredyt, który odzwierciedla podatek od osób prawnych, który został już zapłacony.
Jeśli kwota zapłacona od zysków przez korporację wynosi na przykład 30 procent, a udziałowiec otrzymujący wypłatę znajduje się w 30-procentowym przedziale podatkowym, kredyt pokryje całe zobowiązanie. W przypadku inwestora, który znajduje się w przedziale podatkowym wyższym niż kwota zapłacona przez firmę, różnica musi zostać zapłacona. W przypadku, gdy próg podatkowy akcjonariusza jest niższy niż procent płacony przez spółkę, inwestor otrzymuje ulgę podatkową na poczet innych należnych podatków.
Kwota, jaką firma płaci za przypisanie dywidendy, jest określona w zestawieniu dywidend dla inwestorów, podobnie jak wartość ulgi podatkowej. Pod koniec roku, kiedy inwestor przekazuje samorządowi roczne podatki, do akcji wkracza naliczenie dywidendy. Kwota, która została już wypłacona przez spółkę z tytułu dywidend i ulgi podatkowej przyznanej inwestorowi, jest doliczana do całkowitego rocznego dochodu inwestora. Podatek, który został już zapłacony przez firmę, służy do wyrównania całkowitego dochodu inwestora, co zmniejsza kwotę podatków należnych rządowi.
Przypisanie dywidendy nie jest powszechnym systemem podatkowym na świecie. System naliczania dywidendy stosowany jest w Australii, Finlandii i Nowej Zelandii. Zjednoczone Królestwo działa w ramach zmodyfikowanego systemu podatku od naliczenia dywidend wypłacanych w kraju. Przypisanie dywidendy zostało po raz pierwszy wprowadzone w Australii w 1987 roku.