Kreacja pieniądza to proces zwiększania podaży pieniądza w kraju. Istnieje wiele sposobów na zwiększenie podaży pieniądza, a zwiększanie podaży w czasie jest kluczową funkcją ekonomiczną, umożliwiającą dostęp do funduszy, gdy ludzie ich potrzebują. Agencje regulacyjne odpowiedzialne za ustalanie i egzekwowanie polityki pieniężnej mogą angażować się w kreację pieniądza, podobnie jak banki, podczas gdy zajmują się codzienną działalnością i regularną działalnością finansową.
Drukowanie pieniędzy w celu zwiększenia podaży waluty jest jedną z opcji zwiększania dostępności pieniądza, ale kreacja pieniądza obejmuje kilka różnych podejść. Jedną z możliwości jest nabywanie przez decydentów monetarnych aktywów, wymiana na nie pieniędzy i zwiększanie podaży dostępnego pieniądza poprzez wprowadzanie większej ilości pieniądza do obiegu. Wymiana pieniędzy na coś wartościowego pozwala na stabilny i kontrolowany wzrost podaży pieniądza.
Inną opcją jest system bankowy z rezerwą cząstkową stosowany w większości krajów. Kiedy ludzie deponują pieniądze w banku, bank jest zobowiązany do przechowywania pewnej części depozytu. Resztę pieniędzy może wykorzystać na inwestycje i pożyczki. Powoduje to kreację pieniądza, ponieważ pierwotna kwota depozytu nadal istnieje i jest liczona w aktywach i pasywach banku. W prostym przykładzie, jeśli ktoś zdeponuje 100 jednostek waluty w banku pracującym w kraju z 3% obowiązkową rezerwą, bank musi mieć pod ręką trzy jednostki i ma 97 do pożyczenia lub wykorzystania w inny sposób, skutecznie obracając 100 jednostek depozyt na 197 jednostek.
Banki angażują się w kreację pieniądza za każdym razem, gdy udzielają pożyczek i inwestycji, i zarabiają w tym procesie, naliczając lub otrzymując odsetki. Powoduje to stały wzrost wielkości gospodarki, ponieważ za każdym razem, gdy ludzie robią bank, przyczyniają się do kreacji pieniądza. Pieniądze pożyczone przez bank wrócą z kolejnym depozytem, przy czym bank umieszcza część środków w rezerwie, a resztę pożycza i tak dalej. Ilość pieniędzy w obiegu faktycznie przekracza sumę dostępnej waluty, ponieważ często pieniądze przemieszczają się w postaci liczb z konta na konto, nie będąc w rzeczywistości fizycznie obecne.
Kontrole kreacji pieniądza mają na celu zapobieganie problemom takim jak inflacja. Podaż pieniądza można zmniejszyć, zmieniając stopy procentowe, zmniejszając dostępność kredytu i ograniczając liczbę pożyczek, które mogą zaoferować banki. Można również wycofać walutę, aby wpłynąć na podaż waluty, a wymagania dotyczące rezerw można dostosować, aby banki miały więcej pieniędzy pod ręką.