Wypłata 401(k) to proces usuwania środków z istniejącego planu 401k. Chociaż ma funkcjonować jako plan emerytalny, wcześniejsze wycofanie się z istniejącego planu może nastąpić z kilku powodów, w tym zmiany pracodawcy lub wyboru wcześniejszej emerytury. W zależności od wieku odbiorcy istnieją różne opcje związane z wypłatą 401(k).
Dla osób, które zdecydują się na wypłatę 401(k) przed osiągnięciem wieku 59 ½, istnieje możliwość wypłaty całego salda funduszu w jednym ryczałcie. Po wybraniu tej opcji administrator funduszu zatrzyma pewien procent salda na opłacenie stosownych podatków. Zwykle istnieje dodatkowy procent potrącony jako kara za wypłatę środków jako wypłatę gotówki przed przejściem na emeryturę. Chociaż odsetek potrącony z tytułu podatków będzie wliczany do podatku dochodowego należnego za dany okres, kara nie jest wliczana do żadnych należnych podatków.
Osoby w wieku od 59 ½ do 70 ½ mają również możliwość wypłaty salda konta w formie ryczałtu. Nadal istnieje potrącenie podatków, ale o ile nie zaistnieją bardzo nietypowe okoliczności, nie jest nakładana opłata karna. Podobnie jak w przypadku każdego, kto dokonuje wypłaty 401(k) przed osiągnięciem wieku 59 ½, osoby w tym przedziale wiekowym mogą również zaliczyć kwotę potrąconą z tytułu podatków na poczet wszelkich podatków należnych za ten okres.
W przypadku każdego, kto ma więcej niż 70 ½, podatki są odliczane od kwoty wypłaty 401(k), ale nie ma dostępu do kary. Podobnie jak w przypadku dwóch pozostałych grup wiekowych, kwota potrącona na poczet podatków może zostać wliczona na poczet całkowitego zadłużenia podatkowego za bieżący okres.
Osoby w każdym wieku mają kilka innych opcji z wypłatą 401 (k). Jednym z nich jest pozostawienie dotychczasowych planów emerytalnych u poprzedniego pracodawcy. Należy pamiętać, że zazwyczaj istnieje minimalna kwota, która musi znajdować się w funduszu, aby to zrobić. Jeśli wymagana minimalna dystrybucja ma miejsce z 401k pozostawionymi u poprzedniego pracodawcy, do połowy kwoty wypłaty może zostać potrącona na podatki.
Ostatnią opcją z wypłatą 401(k) jest po prostu przeniesienie salda funduszu z istniejącego planu do nowego planu, na przykład zapisanie się do planu 401k oferowanego przez nowego pracodawcę lub utworzenie Indywidualnego Konta Emerytalnego lub IRA. Należy jednak zauważyć, że zwykle konieczne jest podjęcie wymaganej minimalnej dystrybucji z wyboru, aby przenieść pieniądze z planu 401(k) do IRA.