Fundusze bez obciążenia to fundusze inwestycyjne, które nie pobierają od inwestorów opłat ani prowizji od sprzedaży. Kiedy osoba kupuje udziały w funduszu bez obciążenia, cała kwota zakupu idzie na inwestycję. Na przykład, jeśli osoba fizyczna wkłada 5,000 USD do funduszu bez obciążenia, zainwestowane jest całe 5,000 USD. Ani grosza nie wydaje się na opłacenie prowizji lub opłaty za sprzedaż.
Fundusze doładowania są bezpośrednim przeciwieństwem funduszy bez doładowania. W funduszu doładowania sprzedawca udziałów funduszu, często broker, otrzymuje obciążenie. Termin obciążenie odnosi się do prowizji od sprzedaży płaconej sprzedawcy.
Osoba, grupa lub firma odpowiedzialna za zarządzanie funduszem nie otrzymuje obciążenia. W związku z tym obciążenie nie ma rzeczywistej możliwości zachęcenia zarządzającego funduszem do lepszej pracy. Zamiast tego druga strona czerpie korzyści pieniężne z pomocy inwestorowi w zakupie akcji funduszu.
Jeśli inwestor zdecyduje się na zakup funduszu doładowania zamiast funduszu bez obciążenia, w rzeczywistości decyduje się rozdać część swoich pieniędzy. Na przykład, jeśli inwestor zdecyduje się zainwestować 10,000 500 USD w fundusz obciążenia, który pobiera pięcioprocentową prowizję, w rzeczywistości płaci 9,500 USD za przywilej inwestowania. W rzeczywistości zainwestowano tylko 10,000 USD z pierwotnych XNUMX XNUMX USD. Fundusze bez obciążenia nie wymagają takiej utraty pieniędzy z inwestycji.
Fundusze bez obciążenia mogą również oferować inwestorom wyższe zwroty, w zależności od konkretnego funduszu. Na przykład, jeśli jeden inwestor kupuje fundusz bez obciążenia o wartości 5,000 USD z dziesięcioprocentowym zwrotem, a inny inwestor kupuje taką samą kwotę w funduszu doładowania z dziesięcioprocentowym zwrotem, inwestor, który wybierze fundusz bez obciążenia, otrzyma wyższy zwrot . Zakup funduszy bez obciążenia wzrósłby do 5,500 USD. Zakładając, że fundusz obciążenia wymaga pięcioprocentowej opłaty za sprzedaż, wzrósłby do zaledwie 5,225 XNUMX USD. Przy takich liczbach fundusze bez obciążenia mają większy sens dla wielu inwestorów.
Czasami fundusze doładowania są promowane z myślą, że inwestor będzie mógł odzyskać prowizję od sprzedaży dzięki zwrotom zapewnionym przez pracę zarządzającego funduszem. Jednak według badań dotyczących inwestycji w fundusze często jest odwrotnie. W rzeczywistości wiele badań pokazuje, że fundusze bez obciążenia faktycznie przewyższają te, które pobierają obciążenie.
Kupując fundusz doładowania, rozpoczynasz inwestycję ze stratą. Aby tego uniknąć, wiele osób decyduje się na zakup środków bez obciążenia samodzielnie lub za pośrednictwem brokerów. Do wyboru są dosłownie tysiące funduszy bez obciążenia.