Na początku wydaje się, że populacja i wzrost gospodarczy mają oczywisty związek; bez konsumentów rozwój gospodarki może być trudny. Jednak głębszy przegląd rodzi pytania dotyczące korzyści, jakie duże populacje mają dla krótko- i długoterminowego wzrostu gospodarczego. Na przykład teorie ekonomiczne dotyczące populacji w krótkim okresie i wzrostu gospodarczego mogą sygnalizować niższy wzrost. Długoterminowy wzrost populacji może jednak w większości warunków poprawić stan gospodarki. Podobnie jak w przypadku wielu badań ekonomicznych, teorie, hipotezy i argumenty bez wątpienia będą nadal przedmiotem analizy i debaty.
W krótkim okresie wzrost populacji występuje na dwa sposoby: noworodki urodzone przez obecne osoby w populacji lub nowi obywatele wjeżdżający do kraju. Populacja i wzrost gospodarczy w pierwszym scenariuszu mogą nie być tak silne jak w drugim. Na przykład, gdy para spodziewa się dziecka, najprawdopodobniej zaoszczędzi pieniądze do daty urodzenia. To usuwa pieniądze z rynku, gdy para umieszcza pieniądze w banku. Płatności dokonywane na rzecz szpitala lub innej grupy na wypadek porodu mogą również nie rejestrować się zbytnio w skali ekonomicznej.
Kiedy nowe osoby wchodzą do gospodarki, zazwyczaj następuje gwałtowny wzrost gospodarczy w krótkim okresie. Jest to naturalne, ponieważ dodanie większej liczby konsumentów do danego rynku powinno zwiększyć konsumpcję, co zwykle zwiększa wzrost gospodarczy. Inna teoria pojawia się jednak, gdy jednostki przebywają w gospodarce tylko przez krótki czas. Wszelkie dochody, które zarobią, trafią do rodzin lub na konto oszczędnościowe. Krótko mówiąc, jednostka jest zainteresowana jedynie zarabianiem pieniędzy w innym celu niż osiedlenie się w nowej gospodarce.
Długoterminowy wzrost zawsze wykazuje korzyści z narodzin dzieci. W miarę jak dziecko rośnie, rodzice najprawdopodobniej kupują towary lub usługi pomagające w rozwoju dziecka. Dodana konsumpcja tych towarów i usług w dłuższej perspektywie przyczyni się do wzrostu gospodarki. Ponadto dziecko zwykle w późniejszym życiu stanie się obywatelem płacącym podatki. Dodaje to podatki do rządowej kasy i ponownie rozwija gospodarkę z podatków, konsumpcji i potencjalnych inwestycji, tworząc bezpośredni związek między populacją a wzrostem gospodarczym.
Regresywny wzrost populacji prawie zawsze szkodzi gospodarce. To ironia losu, że na krótką metę gospodarka może utknąć w martwym punkcie z powodu wzrostu populacji, a także spadku liczby ludności. Celem gospodarki rynkowej jest znalezienie sposobów na zachęcanie do wzrostu, który zarówno poprawia się od narodzin dzieci, jak i jest odporny na wahania w całej populacji. Pod pewnymi względami rynek w naturalny sposób dostosuje się do tych zmian. Innym razem gospodarka mieszana może wymagać rządowych korekt w polityce pieniężnej i fiskalnej.