Η έκπτωση 529 είναι μια έκπτωση που βασίζεται στο πρόγραμμα αποταμίευσης κολεγίου που είναι γνωστό ως σχέδιο αποταμίευσης 529. Αυτή η κράτηση υπολογίζεται από χρήματα που δωρίζονται στο σχέδιο από το άτομο που το άνοιξε και το συντηρεί, γνωστό ως δωρητής. Οι μόνες μειώσεις που ισχύουν για ένα πρόγραμμα 529 είναι αυτές που δίνονται από το κράτος στο οποίο ο δωρητής δημιουργεί τον λογαριασμό με βάση τα κεφάλαια που έχει συνεισφέρει ή ως αποτέλεσμα απωλειών που βιώνει ο λογαριασμός με την πάροδο του χρόνου. Μια έκπτωση για ζημίες μπορεί να εφαρμοστεί σε ομοσπονδιακούς και κρατικούς φόρους.
Ονομάστηκε από την ενότητα 529 του κώδικα της Υπηρεσίας Εσωτερικών Εσόδων (IRS), το σχέδιο 529 προσφέρει έναν ουσιαστικά αφορολόγητο τρόπο πληρωμής για την τριτοβάθμια εκπαίδευση. Τα σχέδια καταρτίζονται από δωρητή για να φοιτήσει ο δικαιούχος στο σχολείο. Τα κεφάλαια που συνεισφέρονται σε ένα 529, ανάλογα με τις λεπτομέρειες του προγράμματος, μπορούν να καλύπτουν δίδακτρα, δωμάτιο και διατροφή, βιβλία και εξοπλισμό, εφόσον χρησιμοποιούνται σε συνδυασμό με τη φοίτηση σε επιλέξιμο ίδρυμα, συνήθως πανεπιστήμιο ή κολέγιο, και δεν φορολογούνται.
Υπάρχουν πολλοί λόγοι για να σκεφτείτε να χρησιμοποιήσετε ένα σχέδιο 529. Εκτός από τις κρατήσεις που είναι διαθέσιμες από ορισμένες πολιτείες για τις συνεισφορές που γίνονται στο ταμείο, κάθε τόκος από τον λογαριασμό είναι αφορολόγητος όπως και τυχόν πληρωμές που γίνονται στον δικαιούχο για χρήση με το σχολείο. Εάν τα κεφάλαια δεν χρησιμοποιηθούν από τον δικαιούχο, ο λογαριασμός μπορεί να μεταφερθεί σε άλλον επιλέξιμο δικαιούχο χωρίς ποινή. Τα σχέδια είναι σχεδόν πρακτικά, καθώς τα διαχειρίζεται το κράτος ή το εκπαιδευτικό ίδρυμα και το χρηματικό ποσό που μπορεί να διατεθεί είναι συνήθως αρκετά υψηλό, συνήθως μέχρι μερικές εκατοντάδες χιλιάδες δολάρια. Οι χορηγοί μπορούν επίσης να αποσύρουν τα κεφάλαια ανά πάσα στιγμή, αλλά θα επιβληθεί ποινή.
Η κύρια διαθέσιμη έκπτωση 529 δίνεται από το κράτος στο οποίο ζει ο δότης. Συνήθως ισχύει μόνο εάν η κατάσταση στην οποία ζει ο δότης είναι η ίδια κατάσταση στην οποία ανοίγει το λογαριασμό. Δεν δίνουν όλες οι πολιτείες την έκπτωση 529 και το ποσό και τα στοιχεία θα διαφέρουν από πολιτεία σε πολιτεία. Η κράτηση θα δοθεί μόνο στον δότη και όχι στον δικαιούχο.
Σε ορισμένες περιπτώσεις, εάν ο λογαριασμός χάσει χρήματα, θα μπορούσε να εφαρμοστεί έκπτωση 529, εάν ο λογαριασμός κλείσει και οι ζημίες ληφθούν ως αναλυτική κράτηση. Αυτό μπορεί να είναι δύσκολο, ωστόσο, καθώς ο νόμος δεν είναι πολύ σαφής σχετικά με τον τρόπο χειρισμού του. Ένα άλλο μειονέκτημα είναι ότι τυχόν εκπτώσεις που εφαρμόζονται στους κρατικούς φόρους ενδέχεται να πρέπει να επιστραφούν εάν ζητηθεί η έκπτωση της ζημίας.